وول ستريت تتعمق في مسار رحلة بوينج بواسطة Investing.com
ملخص
تدير شركة Boeing (NYSE:) Co.، الشركة الرائدة في صناعة الطيران، تعافيها التشغيلي وسط بيئة سوق مليئة بالتحديات. وعلى الرغم من تاريخها الحافل بالأزمات، إلا أن الشركة تظهر علامات التقدم من خلال إنتاج طائراتها 787 Dreamlifter وMAX. ومع ذلك، لا يزال تدقيق المستثمرين والمحللين مرتفعًا بسبب التقلبات في أداء التسليم وديناميكيات السوق المستمرة.
الأداء المالي والتوقعات
قام المحللون بمراجعة توقعاتهم لربحية السهم (EPS) لشركة Boeing، مما يعكس توقعات مالية متفائلة بحذر. يبلغ الآن ربحية السهم المقدرة للسنة المالية الأولى (FY1) -1.18، مما يشير إلى خسارة، مع زيادة كبيرة إلى 5.74 للسنة المالية الثانية (FY2)، مما يشير إلى عائد متوقع إلى الربحية. وتشهد القيمة السوقية لشركة بوينج تقلبات، حيث تتراوح التقديرات الأخيرة من حوالي 103.448 مليار دولار أمريكي إلى 117.75 مليار دولار أمريكي، مما يدل على أن السوق يزن بعناية إمكانات الشركة مقابل المخاطر الحالية والناشئة.
تحديثات الإنتاج والتسليم
يتم تسليط الضوء على التعافي التشغيلي لشركة Boeing من خلال أداء التسليم، مع إجمالي 66 عملية تسليم MAX في الربع الأول و13 عملية تسليم من طراز 787 في الربع الأول، بما في ذلك أربع عمليات تسليم من التخزين وتسعة خارج خط الإنتاج. تشير طائرة Dreamlifter Tracker إلى ارتفاع شحنات الموردين، بما في ذلك وصول خمس شحنات إلى تشارلستون في أبريل من اليابان وإيطاليا وويتشيتا، مما يدل على التزام بوينج بالحفاظ على سلسلة توريد قوية وقدرة إنتاجية قوية.
اتجاهات السوق والمشهد التنافسي
يشهد مسار التعافي في قطاع الطيران أن بوينغ تواجه ضغوطًا تنافسية من منافسين مثل إيرباص بينما تسعى جاهدة لدعم معايير عالية في التنفيذ ومراقبة الجودة. يعد نشاط Dreamlifter الثابت وأداء تسليم MAX علامات إيجابية على الصحة التشغيلية للشركة وقدرتها على تلبية متطلبات السوق، على الرغم من التحديات في قضايا الإنتاج ومراقبة الجودة التي أدت إلى زيادة أبطأ في عمليات التسليم.
ازالة الاعلانات
.
تقييمات المحللين وأهداف الأسعار
يستمر سهم Boeing في تلقي تقييمات متباينة من المحللين. تحتفظ شركة Barclays Capital Inc. بموقف “الوزن المتساوي” مع سعر مستهدف يبلغ 235.00 دولارًا أمريكيًا، مما يشير إلى ارتفاع محتمل من أسعار الأسهم الأخيرة التي تتراوح بين 169.55 دولارًا أمريكيًا إلى 192.99 دولارًا أمريكيًا. قامت RBC Capital Markets بتعديل سعرها المستهدف نزولاً إلى 215.00 دولارًا أمريكيًا مع الحفاظ على تصنيف “أداء متفوق” بسبب التقديرات المنخفضة لعمليات التسليم لعامي 2024 و2025 MAX. ويعكس الإجماع بين المحللين تفاؤلاً مدروساً، مع اختلاف في التقييم وأهمية البحث الشامل عند تقييم إمكانات بوينغ الاستثمارية.
حالة الثور
يتم دعم الحالة الصعودية لشركة Boeing من خلال:
– الزيادة المتوقعة في ربحية السهم من السنة المالية 1 إلى السنة المالية 2.
– أداء تسليم قوي في الربع السابق واستمرار تسليمات MAX في مارس، مما يشير إلى الكفاءة التشغيلية.
– عمليات Dreamlifter النشطة وشحنات الموردين التي تشير إلى أنشطة سلسلة التوريد القوية.
حالة الدب
على العكس من ذلك، تشمل المخاوف الهبوطية ما يلي:
– تقدير سلبي لعائد السهم للسنة المالية 1 مما يشير إلى التحديات المالية الحالية.
– تصنيف “الوزن المتساوي” للسهم وأسعار الأسهم الحالية أقل من السعر المستهدف، مما يعكس شكوك السوق حول الأداء المستقبلي.
تحليل SWOT
نقاط القوة:
– مكانة بوينغ الراسخة في السوق والاعتراف بعلامتها التجارية.
– معدلات تسليم MAX متسقة وإدارة سلسلة التوريد النشطة.
نقاط الضعف:
– التقلبات المالية والنظرة الحذرة للسوق.
– قضايا السمعة من الأحداث التاريخية والتدقيق التنظيمي.
فرص:
– ارتفاع الطلب العالمي على السفر الجوي وفرص التوسع في السوق.
– التنويع في تقنيات وخدمات الطيران الناشئة.
التهديدات:
– المنافسة الشديدة داخل قطاع الطيران.
ازالة الاعلانات
.
– مشكلات الإنتاج ومراقبة الجودة التي تؤدي إلى تأخير التسليم.
أهداف المحللين
– شركة باركليز كابيتال: السعر المستهدف 235.00 دولارًا أمريكيًا (21 مارس 2024).
– RBC Capital Markets: خفض السعر المستهدف إلى 215.00 دولارًا أمريكيًا (16 أبريل 2024).
– Stifel: تصنيف الشراء بسعر مستهدف قدره 265.00 دولارًا أمريكيًا (30 نوفمبر 2023).
– Deutsche Bank: تصنيف الشراء بسعر مستهدف قدره 270.00 دولارًا أمريكيًا (20 نوفمبر 2023).
– Wolfe Research: تصنيف متفوق مع سعر مستهدف قدره 260.00 دولارًا (13 مارس 2024).
– Goldman Sachs: تمت إضافته إلى قائمة الإدانة بسعر مستهدف قدره 258.00 دولارًا (01 نوفمبر 2023).
– مورغان ستانلي: تصنيف متساوي الوزن مع سعر مستهدف قدره 255.00 دولارًا (08 يناير 2024).
– Citi Research: تصنيف الشراء بسعر مستهدف قدره 263.00 دولارًا أمريكيًا (14 مارس 2024).
– برنشتاين: تفوق في الأداء مع سعر مستهدف قدره 272.00 دولارًا (08 يناير 2024).
– BofA Global Research: تصنيف الشراء بسعر مستهدف قدره 275.00 دولارًا أمريكيًا (19 ديسمبر 2023).
رؤى InvestingPro
شركة بوينغ . (BA) كان موضوع نقاش كبير بين المستثمرين ومحللي السوق، مع التركيز على صحتها المالية وأداء الأسهم. وفقًا لبيانات InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة Boeing 110.37 مليار دولار، مما يعكس حجم الأعمال على الرغم من التحديات الأخيرة. بلغت إيرادات الشركة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، 76.44 مليار دولار أمريكي، بنمو قدره 8.37٪، مما يدل على قدرة بوينج على تحقيق المبيعات وسط مشهد صناعي معقد.
ومع ذلك، فإن المقاييس المالية تكشف عن بعض المخاوف. تبلغ نسبة السعر إلى الربحية لشركة Boeing حاليًا سالبًا -50.67، والأكثر إثارة للدهشة هو نسبة السعر إلى الربحية المعدلة للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، والتي تبلغ -87.71. ويشير ذلك إلى أن السوق لديه تحفظات كبيرة بشأن أرباح الشركة المحتملة على المدى القريب. علاوة على ذلك، فإن هامش الربح الإجمالي للشركة منخفض نسبيًا بنسبة 11.48%، مما يشير إلى تحديات الكفاءة في تحويل المبيعات إلى ربح.
ازالة الاعلانات
.
تسلط نصائح InvestingPro لشركة Boeing الضوء على تقلبات السهم ومراجعات المحللين الهبوطية للأرباح في الفترة القادمة. على وجه التحديد، شهدت شركة Boeing عائدًا كبيرًا خلال الأسبوع الماضي، مع عائد إجمالي للسعر بنسبة 7.52٪، مما يشير إلى تفاؤل محتمل للمستثمرين أو تحركات السوق على المدى القصير. على الجانب الآخر، لا يتوقع المحللون أن تحقق الشركة أرباحًا هذا العام، وهو ما يتماشى مع بيانات نسبة السعر إلى الربحية السلبية. بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن رؤى أكثر شمولاً، هناك نصائح InvestingPro إضافية متاحة على https://www.investing.com/pro/BA، والتي يمكن أن توفر فهمًا أعمق لوضع Boeing في السوق وآفاقها المستقبلية.
تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.
