ننسى التداول اليوم! أفضل أن أتبع وارن بافيت لبناء ثروة سوق الأوراق المالية

يمكن القول إن وارن بافيت هو أشهر داعية للاستثمار طويل الأجل في العالم. ففي نهاية المطاف، لا يزال يحتفظ بالأسهم التي اشتراها منذ أكثر من 30 عاماً، على وجه الخصوص كوكا كولا.

في عام 2023، شركته بيركشاير هاثاواي حصلت على 736 مليون دولار فحم الكوك توزيعات أرباح، ومن المقرر أن ترتفع إلى حوالي 776 مليون دولار هذا العام. وبجمع هذه الأرقام معًا، فإن ذلك يزيد عن التكلفة الأصلية للأسهم (1.3 مليار دولار).

علاوة على ذلك، كان هناك ارتفاع كبير في أسعار الأسهم. لا عجب أنهم يسمونه أوراكل أوماها!

في العام الماضي، ذكر بافيت هذه الأرباح: “لقد حدث النمو كل عام، تمامًا مثل أعياد الميلاد. كل تشارلي [Munger] وكان مطلوبًا مني أن أفعل ذلك هو صرف شيكات الأرباح الربع سنوية لشركة كوكا كولا. نتوقع أن يتحقق هؤلاءس من المحتمل جدًا أن تنمو“.

لقد كان محقا. وفي عام 2024، رفعت شركة كوكا كولا أرباحها السنوية للعام الثاني والستين على التوالي.

جيدة جدا ليكون صحيحا؟

وعلى النقيض تماما من هذا، هناك تداول يومي. هذا هو المكان الذي يقوم فيه الأفراد بشراء وبيع الأسهم خلال يوم واحد، بهدف تحقيق الربح من تقلبات الأسعار الصغيرة.

هناك بعض المشاكل مع هذا، في رأيي. أولاً، يبدو الأمر وكأنه جحيم يتطلب الكثير من العمل. في معظم الأيام، يجب علي مراقبة الأخبار والإشارات والرسوم البيانية والأنماط.

وبدلاً من ذلك، يمكن للبرامج التي تعمل بالذكاء الاصطناعي أتمتة عمليات التداول بالنسبة لي. من الناحية النظرية، أقوم فقط بإعداد الأمور والذهاب للسباحة أو الساونا وهذا يدر علي المال.

ومع ذلك، في تجربتي، عندما يبدو شيء ما جيدًا جدًا لدرجة يصعب تصديقها، فهو عادةً ما يكون كذلك. بالإضافة إلى ذلك، ماذا لو بدأ البرنامج أو نظام التداول في خسارة أموالي؟ هل أقوم بتعديله، أو شراء برنامج جديد، أو الرجوع إلى حدسي؟ هذا يبدو وكأنه موقف مرهق.

والأهم من ذلك، أن العديد من الدراسات تظهر أن ما يصل إلى 90٪ من المتداولين اليوميين يخسرون أموالهم، ومن المفهوم أنهم ينسحبون في غضون عامين.

أعلى الأسهم في المملكة المتحدة

ونظرًا لهذا، سألتزم بفلسفة وارن بافيت المتمثلة في العثور على أسهم عالية الجودة للشراء والاحتفاظ بها.

واحد مؤشر فوتسي 100 المخزون الذي أضع عيني عليه هو اكسبريان (بورصة لندن: EXPN). وباعتبارها واحدة من أكبر شركات تحليل البيانات وإعداد التقارير الائتمانية في العالم، فإنها تمتلك كمية هائلة من بيانات المستهلكين والشركات.

من المستحيل تكرار قواعد البيانات الضخمة هذه. وهي ضرورية لاتخاذ القرار في مختلف القطاعات، بما في ذلك الخدمات المصرفية، وتجارة التجزئة، والرعاية الصحية، والاتصالات، والتأمين.

ما يعجبني في هذا هو أن إيرادات الشركة تأتي من مزيج من المعاملات القائمة على الاشتراك والمعاملات لمرة واحدة، من مجموعة واسعة من المصادر. وقد مكن هذا التنوع الشركة من الاستمرار في النمو على الرغم من الفترة الأخيرة من الإقراض المحدود.

وفي سنتها المالية الأخيرة، التي انتهت في مارس/آذار، زادت إيرادات الشركة بنسبة 8% على أساس سنوي لتصل إلى 7 مليارات دولار. كما سجلت تدفقًا نقديًا تشغيليًا قياسيًا قدره 1.9 مليار دولار، وهو ما يمثل نموًا بنسبة 6%.

على الرغم من أن هذا قد لا يبدو مثيرًا للغاية، إلا أن الشركة تتوقع أن يكون نمو إيراداتها العضوية على المدى المتوسط ​​في خانة واحدة عالية. وينبغي أن يضاف ذلك بشكل جيد مع مرور الوقت.

أحد المخاطر المحتملة هو أن قيمة السهم غنية بحوالي 30 مرة من الأرباح الآجلة. سيحتاج Experian إلى الاستمرار في النمو على المدى الطويل لتبرير ذلك.

لكنني أعتقد أن هذا سيحدث، مع نمو الطلب على البيانات والتحليلات الائتمانية بشكل خاص في الأسواق الناشئة مثل أمريكا اللاتينية، حيث تنمو أعمالها بسرعة.