أرباح الشركات الربع سنوية، النمو الصيني، الأجور في المملكة المتحدة

Investing.com – يستمر موسم أرباح الشركات الربع سنوية يوم الثلاثاء، مع صدور بنك أوف أمريكا و مورجان ستانلي أحدث البنوك الكبرى في البلاد لتقريرها. وفي مكان آخر، تجاوز النمو في الصين التوقعات، في حين أظهر نمو الأجور في المملكة المتحدة علامات استقرار.

1. تواصل البنوك الكبرى تقديم تقاريرها

سيستمر موسم أرباح الربع الأول يوم الثلاثاء، مع بقاء التركيز على القطاع المصرفي الأمريكي حيث من المقرر أن يصدر كل من بنك أوف أمريكا (NYSE:) ومورجان ستانلي (NYSE:) تقريرهما.

جي بي مورغان تشيس (NYSE:)، سيتي جروب (NYSE:) و ويلز فارغو (NYSE:) بدأ الموسم بداية مخيبة للآمال يوم الجمعة، لكن بنك جولدمان ساكس (NYSE:) قلب المد بأرقام قوية تغذيها انتعاش الاكتتاب والصفقات وتداول السندات في الربع الأول مما أدى إلى رفع أرباحه لكل شهر. سهم إلى أعلى مستوى منذ أواخر عام 2021.

من المقرر صدور تقارير رئيسية أخرى، بما في ذلك التقارير الصادرة عن جونسون آند جونسون (NYSE:)، ويونايتد هيلث (NYSE:) ويونايتد إيرلاينز (NASDAQ:).

مع بدء موسم التقارير للربع الأول، أعلنت 30 شركة نتائجها حتى الآن مع زيادة في الأرباح بنسبة 6٪، وفقًا لأبحاث بنك أوف أمريكا العالمية.

ومع ذلك، من المرجح أن تضعف تقديرات الأرباح مع إصدار الشركات توقعات حذرة، وفقًا لاستراتيجيي Evercore ISI.

وقال إيفركور في مذكرة بحثية يوم الأحد: “نعتقد أن توقعات الشركات ستكون أكثر حذرًا، وأن ربحية السهم منقحة للخفض”.

وقالت شركة إيفركور إنها في وضع دفاعي، بما في ذلك تصنيفات “التفوق” في قطاعات السلع الاستهلاكية الأساسية والرعاية الصحية والاتصالات، حيث تتوقع “تزايد التقلبات”.

2. تحافظ العقود الآجلة على النغمة الضعيفة الأخيرة

انخفضت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية يوم الثلاثاء، لتواصل الضعف الأخير مع استيعاب المستثمرين لأرباح الشركات وارتفاع عائدات السندات وتصاعد التوترات الجيوسياسية في الشرق الأوسط.

وبحلول الساعة 04:00 بتوقيت شرق الولايات المتحدة (08:00 بتوقيت جرينتش)، انخفض العقد بمقدار 20 نقطة، أو 0.1٪، بمقدار 3 نقاط، أو 0.1٪، في حين تم تداوله دون تغيير إلى حد كبير.

سجلت المؤشرات الرئيسية خسائر فادحة يوم الاثنين، حيث تراجعت ما يقرب من 250 نقطة، أو 0.7٪، مما أدى إلى محو معظم مكاسبها هذا العام، وخسر مؤشر S&P 500 بنسبة 1.2٪، وانخفض بنسبة 1.8٪.

كان الارتفاع في عوائد السندات من العوامل التي أثرت بشدة – مع ارتفاع المؤشر القياسي إلى أعلى مستوى له منذ نوفمبر – بعد صدور بيانات قوية زادت من احتمالية تأجيل خفض أسعار الفائدة حتى وقت لاحق من العام.

التوترات المتزايدة في الشرق الأوسط، بعد أن أطلقت إيران طائرات بدون طيار وصواريخ على إسرائيل خلال عطلة نهاية الأسبوع، تؤثر أيضًا على الرغبة في المخاطرة.

يتضمن التقويم الاقتصادي صدور بيانات شهر مارس، بالإضافة إلى أحدث القراءات لـ و، والتي ستوفر المزيد من الرؤية حول صحة قطاع الإسكان.

3. الاقتصاد الصيني ينمو بقوة في الربع الأول

نما الاقتصاد الصيني بشكل أسرع من المتوقع في الربع الأول من عام 2024، مع تعزيز النشاط التجاري من خلال إجراءات التحفيز الحكومية المستمرة.

وأظهرت بيانات من المكتب الوطني للإحصاء يوم الثلاثاء ارتفاعا بنسبة 5.3% على أساس سنوي في الأشهر الثلاثة الأولى من العام. وكانت القراءة أعلى من التوقعات بنمو 4.8% وتحسنت من قراءة 5.2% في الربع السابق.

وارتفع الناتج المحلي الإجمالي بنسبة 1.6% خلال الربع، وهو تحسن عن الزيادة البالغة 1% في الشهر السابق.

كشفت الحكومة الصينية النقاب عن تدابير السياسة المالية والنقدية في محاولة لتحقيق هدف نمو الناتج المحلي الإجمالي لعام 2024 بحوالي 5٪، مع احتمال أن يكون معدل النمو العام الماضي البالغ 5.2٪ مستقرًا بسبب الانتعاش من عام 2022 الذي ضربه فيروس كورونا.

وجاءت القراءة في الوقت الذي أظهرت فيه بيانات مؤشر مديري المشتريات الصادرة للأشهر الثلاثة الأولى من عام 2024 بعض التحسن في النشاط التجاري، خاصة في قطاع التصنيع.

ومع ذلك، رسمت بيانات أخرى صدرت يوم الثلاثاء صورة أضعف، حيث يكافح ثاني أكبر اقتصاد في العالم لتحقيق انتعاش قوي ومستدام بعد كوفيد-19، مثقلا، على وجه الخصوص، بالانكماش العقاري الذي طال أمده.

نما بنسبة 4.5٪ على أساس سنوي في مارس، مخالفًا التوقعات بارتفاع بنسبة 5.4٪ ومتباطئًا من 7٪ المسجلة في الشهرين الأولين من العام.

نما بنسبة 3.1٪ على أساس سنوي في مارس، مخالفًا التوقعات البالغة 5.1٪ وتباطأ بشكل حاد من 5.5٪ المسجلة في الشهرين السابقين.

ويشير كل هذا إلى أن السلطات الصينية سوف تضطر إلى مواصلة تحفيز الاقتصاد من أجل تلبية معدل النمو المتوقع في نهاية العام.

4. تباطؤ نمو الأجور الأساسية في المملكة المتحدة

حافظ بنك إنجلترا على أسعار الفائدة عند أعلى مستوى منذ عام 2008 في اجتماعه الشهر الماضي، حيث ذكر المحافظ لاحقًا أن الاقتصاد البريطاني يتجه نحو النقطة التي يمكن للبنك المركزي أن يبدأ في خفض أسعار الفائدة.

وقال بيلي إن هناك “المزيد من العلامات المشجعة على انخفاض التضخم”، لكنه قال أيضًا إن بنك إنجلترا يحتاج إلى مزيد من اليقين بأن ضغوط الأسعار تحت السيطرة بشكل كامل.

وكان أحد المخاوف الرئيسية للبنك هو احتمال التضخم الناتج عن الأجور، وربما تم رفع هذا جزئيًا بواسطة أحدث البيانات التي صدرت في وقت سابق من يوم الثلاثاء.

تباطأ نمو الأجور الأساسية البريطانية مرة أخرى في الأشهر الثلاثة حتى فبراير، مسجلاً أضعف ارتفاع له منذ الأشهر الثلاثة حتى سبتمبر 2022.

وقال مكتب الإحصاءات الوطنية إن النمو العادي نما بنسبة 6.0% مقارنة بنفس الفترة من العام السابق، بانخفاض عن زيادة قدرها 6.1% في الفترة من نوفمبر إلى يناير.

ولم يتغير النمو في ، والذي يتضمن مدفوعات المكافآت الأكثر تقلبًا، عند 5.6٪.

ويتوقع التجار بشكل عام أن يبدأ خفض أسعار الفائدة في أغسطس أو سبتمبر.

5. توقعات غير مؤكدة في الشرق الأوسط

استقرت أسعار النفط الخام يوم الثلاثاء، حيث استوعب التجار بيانات النمو الصينية بالإضافة إلى التوقعات غير المؤكدة في الشرق الأوسط.

وبحلول الساعة 04:00 بتوقيت شرق الولايات المتحدة، تم تداول العقود الآجلة دون تغيير إلى حد كبير عند 85.39 دولارًا للبرميل، في حين ظل العقد ثابتًا عند 90.10 دولارًا للبرميل.

أظهرت البيانات أن الاقتصاد الصيني نما بأكثر من المتوقع في الربع الأول [see above] ودعمت أسعار النفط سوق الخام نظرا لأن التعافي في أكبر مستورد للنفط في العالم هذا العام كان العامل المعزز الرئيسي للتوقعات.

ارتفعت أسعار النفط الأسبوع الماضي إلى أعلى مستوياتها منذ أكتوبر، لكنها انخفضت يوم الاثنين بعد أن أثبت الهجوم الذي شنته إيران في نهاية الأسبوع على إسرائيل أنه أقل ضررًا مما كان متوقعًا، مما خفف المخاوف من أن الصراع المتصاعد بسرعة يؤثر على الإمدادات من هذه المنطقة الغنية بالنفط.

وينصب التركيز الآن على كيفية رد إسرائيل على أول هجوم إيراني مباشر على إسرائيل، نظرا لأن إيران تنتج أكثر من 3 ملايين برميل يوميا من النفط الخام كمنتج رئيسي داخل منظمة البلدان المصدرة للبترول.