بدون المدخرات، سأستخدم طريقة وارن بافيت عندما أهدف إلى الثراء

من السهل أن ننظر إلى الملياردير وارن بافيت ونجد الطرق التي يبدو بها مختلفاً عن معظمنا. لكن الحقيقة هي أن بافيت بدأ بدون أي مدخرات أو أسهم. لقد قام بتوفير المال من جولة ورقية عندما كان تلميذاً ليقوم بأولى خطواته في سوق الأوراق المالية. والباقي، كما يقولون، هو التاريخ – وهو تاريخ مربح للغاية!

إذا لم يكن لدي أي مدخرات وكنت أستهدف ثروة أكبر، فإليك كيفية تطبيق طريقة وارن بافيت على جهودي.

فهم ما هو كل شيء عن الاستثمار

كثير من الناس يعتبرون الاستثمار بمثابة المضاربة. إنهم يشترون أسهمًا في شركات لا يفهمونها بشكل صحيح، على أمل أن يرتفع السعر.

نهج بافيت مختلف. يرى أن الحصة هي حصة صغيرة في الشركة (وهي كذلك). ولذلك فهو يجد ما يعتقد أنها شركات ممتازة ذات أسعار جذابة، ثم يشتري أسهمها بهدف الاحتفاظ بها على المدى الطويل.

من خلال الالتزام بالمجالات التي يفهمها، من المرجح أن يعرف بافيت ما الذي سيدخل فيه. ومع ذلك، حتى أفضل الأعمال يمكن أن تواجه صعوبات غير متوقعة، لذلك يقوم دائمًا بتنويع محفظته عبر أكثر من شركتين.

شراء وعقد

ومن الممكن أن يحقق هذا النهج المال بطريقتين مختلفتين (رغم أن الأمر قد لا يكون كذلك ــ فأسعار الأسهم من الممكن أن تنخفض وقد ترتفع).

واحد هو زيادة سعر السهم. بافيت متمسك كوكا كولا (NYSE:KO) يوضح هذه النقطة. لقد أمضى بضع سنوات في بناء حصة في شركة صناعة المشروبات الغازية، وكانت آخر عملية شراء تمت قبل 30 عامًا (بافيت حقًا مستثمر طويل الأجل!)

كما قال في رسالة هذا العام للمساهمين في شركته بيركشاير هاثاوايواستثماراته في شركة كوكا كولا و أمريكان اكسبريس “هي أصول ذات معنى وتوضح أيضًا عمليات تفكيرنا“.

وتبلغ تكلفة أسهمه في شركة كوكا كولا 1.3 مليار دولار. الآن تبلغ قيمتها 25.6 مليار دولار. كلا الرقمين كبيران – قلة من الناس يمكنهم إنفاق 1.3 مليار دولار على الأسهم! لكن النقطة الأساسية هي السعر نمو بنسبة 1,969%. ولو أنني اشتريت في نفس الوقت الذي اشتريت فيه أسهم بافيت، ولو على نطاق أصغر كثيراً، واحتفظت بها حتى الآن، كنت لأشهد أيضاً نفس المكاسب في سعر السهم.

وهذا يوضح الفائدة المحتملة من شراء شركة ذات ميزة تنافسية في سوق ذات طلب مستمر قوي، عندما تكون أسهمها معروضة للبيع بسعر جذاب.

آلة توزيع الأرباح

ولكن ماذا عن الطريقة الثانية التي حقق بها بافيت المال (والكثير منه!) من استثماره في شركة كوكا كولا؟

أرباح الأسهم ليست مضمونة أبدا. لكن شركة كوكا كولا تدفع لهم بانتظام. وفي الواقع، فقد قامت برفع أرباحها لكل سهم سنويًا لأكثر من 60 عامًا. وهذا العام، ستدفع للمساهمين، بما في ذلك بافيت، 8.4 مليار دولار من الأرباح.

ويكسبه الاستثمار البالغ 1.3 مليار دولار الآن أكثر من 700 مليون دولار من أرباح شركة كوكا كولا سنويًا. هذا دخل سلبي تمامًا – كل ما يحتاج إليه هو الاحتفاظ بالأسهم التي يملكها بالفعل!

العثور على شركات كبيرة للشراء فيها

تتمتع شركة كوكا كولا بعمل عظيم، ولكنها، مثل جميع الشركات، تواجه مخاطر تتراوح بين تراجع حماس المستهلكين للمشروبات السكرية وارتفاع تكاليف الطاقة مما يجعل الإنتاج أكثر تكلفة.

لم يقم بافيت بشراء أسهم شركة كوكا كولا منذ 30 عامًا. لكني أطبق طريقته الآن لمحاولة العثور على أسهم مساومة للشراء!