تحديث حول مشروع تقسيم المجموعة بواسطة Investing.com
باريس -(بزنيس واير/”ايتوس واير”)– الأخبار التنظيمية:
قدم مجلس إدارة Vivendi (OTC:) (Paris:VIV) اليوم إلى مجلس الإشراف تحديثًا حول دراسة جدوى المشروع المقسم الذي تم الإعلان عنه في 13 ديسمبر 2023.
للتذكير، منذ توزيع وإدراج Universal Music Group (AS:) في عام 2021، عانت Vivendi من خصم مرتفع بشكل كبير على التكتلات، مما أدى إلى انخفاض كبير في تقييمها وبالتالي الحد من قدرتها على تنفيذ معاملات النمو الخارجية للشركات التابعة لها. وتشهد شركات Canal+ وHavas وLagadère حاليًا نموًا قويًا في سياق دولي يتسم بالعديد من الفرص الاستثمارية. لإطلاق العنان لإمكانات التطوير لجميع أنشطتها بشكل كامل، بدأت Vivendi في ديسمبر 2023، دراسة جدوى لمشروع مقسم حيث ستصبح Canal+ وHavas وشركة تجمع الأصول في النشر والتوزيع كيانات مستقلة مدرجة في سوق الأوراق المالية.
وحتى الآن، قامت الدراسة مُبَرهن جدوى هذا المشروع في ظل ظروف مرضية و تم تحديدها البورصات الأكثر ملاءمة بالنسبة لهذه الشركات الثلاث بمجرد انفصالها عن فيفندي، مع الأخذ في الاعتبار طبيعة أنشطتها وتعرضها الدولي.
ستحتفظ هذه الشركات الثلاث بمركز اتخاذ القرار لأنشطتها، فضلاً عن فرقها التشغيلية، في فرنسا: ستظل شركتا Canal+ وHavas، على الرغم من إدراجهما خارج فرنسا، مقيمتين ضريبيتين في فرنسا لأغراض ضريبة دخل الشركات الفرنسية.
- قناة + سيتم إدراجها على بورصة لندن لتعكس البعد الدولي للشركة، لا سيما كجزء من الدمج المستمر مع MultiChoice. ومع ما يقرب من ثلثي مشتركيها خارج فرنسا، وشبكة توزيع الأفلام والمسلسلات التلفزيونية الموجودة في جميع القارات، ومحركات النمو الناتجة عن التطورات الأخيرة في أسواق أفريقيا وأوروبا وآسيا والمحيط الهادئ، فإن الإدراج في لندن سيمثل حل جذاب للمستثمرين الدوليين الذين من المحتمل أن يكونوا مهتمين بالمجموعة. ستظل Canal+ شركة مسجلة وخاضعة للضريبة في فرنسا ولن تخضع للوائح سوق الأوراق المالية الإلزامية بشأن العروض العامة في المملكة المتحدة أو فرنسا. علاوة على ذلك، فإن قناة Canal+، اعتماداً على نجاح عرض المناقصة العامة الخاص بها لشراء MultiChoice، قد تخضع لإدراج ثانوي في سوق الأوراق المالية في جوهانسبرج.
- هافاس، والتي يتم تنفيذ معظم أنشطتها على المستوى الدولي، سيتم إدراجها كشركة هولندية عامة ذات مسؤولية محدودة (NV) في يورونكست أمستردام البورصة، والتي شهدت بالفعل نجاح UMG. ستخضع شركة Havas NV للوائح سوق الأوراق المالية الهولندية وتلتزم بقانون حوكمة الشركات الهولندي. ونتيجة لهذا فإن هافاس ستكون في أفضل وضع ممكن لتنفيذ استراتيجيتها العالمية الجديدة. متقاربة، ومواصلة نموها القوي بالإضافة إلى زخمها التجاري والإبداعي القوي، وتحقيق استقرار رأسمالها، مما يضمن استدامتها لمواهبها وعملائها. ولتحقيق هذه الغاية، من شأن مؤسسة قانونية هولندية أن تضمن الحفاظ على استقلالية المجموعة وهويتها، وسيتم تقديم حقوق التصويت المتعددة، التي تتضاعف في البداية بعد عامين من الاحتفاظ بها، ثم أربعة أضعاف بعد عامين، للمساهمين الملتزمين على المدى الطويل، مع الأخذ في الاعتبار طول الفترة الزمنية التي تم فيها الاحتفاظ بأسهم Vivendi للحصول على حقوق التصويت المزدوج.
- شركة اسمها حديثا، مجموعة لويس هاشيت1، سيجمع الأصول المملوكة لشركة Vivendi في النشر والتوزيع، أي أن حصة المجموعة تبلغ 63.5% اليوم في
Lagardère SA و100% من Prisma Media. سيتم إدراج هذه الشركة في نمو يورونكست في باريس، بما يتوافق مع الإدراج المستمر لفرعها Lagardère SA في السوق المنظمة لـ Euronext Paris.
في هذا التكوين، فيفندي ستظل لاعبًا رائدًا في الصناعات الإبداعية والترفيهية، المدرجة في السوق المنظمة لـ يورونكست باريس. ستواصل Vivendi تطوير وتحويل Gameloft وإدارة مجموعة من الاستثمارات بشكل فعال (في مقدمتها UMG) في قطاعات مألوفة تمامًا لفرقها لسنوات عديدة، مع امتلاك الوسائل والطموح لبدء استثمارات جديدة في الأنشطة ذات الصلة. ستحتفظ فيفيندي أيضًا بحصة الأقلية التي يمكن أن تحصل عليها في لاجاردير إس إيه من خلال ممارسة حقوق النقل الصادرة كجزء من عرض المناقصة العامة لعام 2022، والتي تظل قابلة للممارسة حتى 15 يونيو 2025. وستوفر فيفيندي أيضًا عددًا معينًا من الخدمات. للشركات الثلاث المدرجة الناتجة عن الانقسام.
ولا تزال القضايا الضريبية المتعلقة بهذا المشروع قيد الدراسة.
سيتم الآن البدء في إجراءات إبلاغ واستشارة الهيئات التمثيلية للموظفين في كيانات المجموعة المعنية بشأن هذا المشروع. نذكر أنه في هذه المرحلة، ووفقًا للقانون المعمول به، لم يتم اتخاذ أي قرار لتنفيذ هذا المشروع، ولا يمكن اتخاذه، وأنه لا يمكن افتراض أي إجراء آخر، حتى محتمل، فيما يتعلق بهذا المشروع.
وبالتوازي مع إجراءات إبلاغ واستشارة الهيئات الممثلة للموظفين، سيتم تنظيم عدد من المناقشات مع السلطات الضريبية والتنظيمية، بما في ذلك منظمي البورصة.
إذا تم المضي قدمًا في هذا المشروع بعد إجراءات المعلومات والتشاور، فمن الممكن اتخاذ قرار في نهاية أكتوبر 2024 بهدف تقديمه إلى اجتماع المساهمين غير العادي الذي يمكن عقده في ديسمبر 2024. وبالتالي، لن يتم تنفيذ هذه الصفقة إلا إذا تمت الموافقة عليها خلال اجتماع المساهمين هذا بأغلبية ثلثي المساهمين.. وحتى الآن، لم يتم تحديد أي تراخيص تنظيمية مطلوبة لتنفيذ هذا المشروع.
تماشيًا مع الخطة الإستراتيجية التي تهدف إلى تمكين الشركات المختلفة للمجموعة من اغتنام فرص الاستثمار في المستقبل، بعد الانقسام، سيكون صافي الدين لدى Canal+ وHavas صفرًا تقريبًا، باستثناء الدين الذي قدمته Canal+ للمناقصة العامة MultiChoice يعرض. لن يكون لدى مجموعة Louis Hachette أي ديون خاصة بها باستثناء صافي ديون Lagardère البالغة حوالي 2 مليار يورو والتي تمت إعادة تمويلها مؤخرًا. وبعد الانقسام، من الممكن أن يكون لدى Vivendi صافي ديون يتراوح بين 1.5 إلى 2 مليار يورو.
إذا تمت الموافقة عليه من قبل اجتماع المساهمين غير العادي، فمن المتوقع أن يتم تخصيص الأسهم في مختلف الشركات المعنية لمساهمي Vivendi وإدراجها في سوق الأوراق المالية، في الأيام التالية لهذا الاجتماع2.
بعد تخصيص أسهم الكيانات الناتجة عن الانقسام، ستمتلك مجموعة بولوريه ما يقرب من 30.6% من رأس المال وحقوق التصويت في Canal+ ومجموعة Louis Hachette. وستمتلك حوالي 30.6% من رأس مال شركة Havas NV ويمكنها، بسبب حقوق التصويت المزدوجة، أن تمتلك أكثر من 40% من حقوق التصويت. ومن غير المتوقع أن يؤدي تنفيذ هذا المشروع إلى إطلاق عرض مناقصة عامة لشركة فيفندي أو أي من الكيانات المنفصلة عنها. ستكون مساهمة حصة الأغلبية في رأس مال Lagardère SA في مجموعة Louis Hachette موضوع طلب إلى صندوق النقد العربي للإعفاء من متطلبات العرض العام الإلزامي، بناءً على الأساس المنطقي الخاص بصفقة الانقسام.
حول فيفيندي
منذ عام 2014، قامت Vivendi ببناء مجموعة محتوى وإعلام واتصالات عالمية المستوى. تعتبر مجموعة Canal+ لاعبًا رئيسيًا في إنشاء وتوزيع المحتوى السينمائي والسمعي البصري في جميع القارات. مع Lagardère، تعد Vivendi ثالث أكبر ناشر للكتب في العالم لعامة الناس والأسواق التعليمية، ولاعب عالمي رائد في مجال بيع التجزئة للسفر. تعد هافاس واحدة من أكبر مجموعات الاتصالات العالمية ولها تواجد في أكثر من 100 دولة. تنشط Vivendi أيضًا في مجال المجلات (Prisma Media) وفي ألعاب الفيديو (Gameloft). كما أنها تمتلك منصة عالمية لتوزيع المحتوى الرقمي (Dailymotion) وشركة فرعية مخصصة لتوفير الوصول إلى الإنترنت عالي السرعة في أفريقيا (GVA). تعمل أنشطة فيفيندي المختلفة معًا بشكل وثيق كمجموعة متكاملة ملتزمة بتحويل أعمالها لتلبية توقعات الجمهور وتوقع التغييرات المستمرة. باعتبارها مجموعة ملتزمة، تساهم فيفيندي في بناء مجتمعات أكثر انفتاحًا وشمولاً ومسؤولية من خلال دعم الأعمال الإبداعية المتنوعة والمبتكرة، وتعزيز الوصول على نطاق أوسع إلى الثقافة والتعليم وصناعاتها، وزيادة الوعي بتحديات وفرص القرن الحادي والعشرين. www.vivendi.com.
إخلاء المسؤولية الهامة
يحتوي هذا البيان الصحفي على بيانات تطلعية فيما يتعلق بالوضع المالي لشركة Vivendi ونتائج العمليات والأعمال والاستراتيجية والخطط والتوقعات، بما في ذلك تأثير بعض المعاملات مثل مشاريع التقسيم والإدراج، بالإضافة إلى العمليات ذات الصلة. على الرغم من أن فيفندي تعتقد أن مثل هذه البيانات التطلعية مبنية على افتراضات معقولة، إلا أن هذه البيانات لا تمثل ضمانات لاستكمال مشاريع التقسيم والإدراج ولا لأداء فيفندي المستقبلي. قد تختلف النتائج الفعلية ماديًا عن البيانات التطلعية نتيجة لعدد من المخاطر والشكوك، والعديد منها خارج عن سيطرتنا، بما في ذلك، على سبيل المثال لا الحصر، المخاطر المتعلقة بالحصول على معلومات تنظيمية أو إدارية أو طرف ثالث أو أي موافقات أخرى، والمخاطر الموضحة في وثائق المجموعة التي قدمتها Vivendi إلى Autorité des Marchés Financiers (الجهة المنظمة للأوراق المالية الفرنسية)، والتي تتوفر أيضًا باللغة الإنجليزية على موقع Vivendi الإلكتروني (www.vivendi.com). يمكن للمستثمرين وحاملي الأوراق المالية الحصول على نسخة مجانية من المستندات المقدمة من Vivendi لدى Autorité des Marchés Financiers على www.amf-france.org، أو مباشرة من Vivendi. وبناء على ذلك، فإننا نحذر القراء من الاعتماد على مثل هذه البيانات التطلعية. تم إصدار هذه البيانات التطلعية اعتبارًا من تاريخ هذا البيان الصحفي. تتنصل Vivendi من أي نية أو التزام بتقديم أو تحديث أو مراجعة أي بيانات تطلعية، سواء نتيجة لمعلومات جديدة أو أحداث مستقبلية أو غير ذلك. لا يحتوي هذا البيان الصحفي أو يشكل عرضًا للأوراق المالية أو التماس عرض للاشتراك أو الشراء، ولا دعوة لبيع أو شراء أو الاشتراك في الأوراق المالية في فرنسا أو في الخارج. لا يجوز بأي حال من الأحوال تفسير هذا البيان الصحفي على أنه توصية للقراء.
قد يكون نشر هذا البيان الصحفي مقيدًا أو محدودًا أو محظورًا بموجب القانون في بعض الولايات، ويجب على أي شخص يرغب في توزيعه أن يعلم نفسه بوجود مثل هذه القيود أو القيود أو المحظورات والالتزام بها. وأي فشل في القيام بذلك قد يشكل انتهاكًا للوائح الأوراق المالية المعمول بها في تلك الدول.
ADRs غير المدعومة. لا ترعى Vivendi تسهيلات إيصال الإيداع الأمريكي (ADR) فيما يتعلق بأسهمها. أي منشأة ADR موجودة حاليًا هي غير مدعومة وليس لها أي علاقات على الإطلاق مع Vivendi. تتنصل Vivendi من أي مسؤولية فيما يتعلق بأي من هذه المرافق.
تم اعتماد هذه الوثيقة من قبل Vivendi SE باستخدام حل Click الخاص بـ blockchain وNodle Connecting SDK لضمان صحتها. عرض شهادة المصادقة هذه عن طريق تسجيل الدخول إلى https://www.certification.vivendi.com أو باستخدام مستكشف blockchain مثل https://etherscan.io أو https://www.blockchain.com.
______
1 في إشارة إلى لويس هاشيت، مؤسس مجموعة النشر التي تحمل اسمه، ومخترع المفهوم الحديث لتجارة التجزئة في مجال السفر وإحدى أولى المجلات الترفيهية العامة.
2 ووفقاً للقانون المعمول به، لن تستفيد أسهم الخزينة الخاصة بشركة فيفندي من هذا التخصيص.
عرض الإصدار المصدر على Businesswire.com: https://www.businesswire.com/news/home/20240722574931/en/
فيفندي
المصدر: فيفندي
