2 صفقة على أسهم FTSE 100 مع عوائد أرباح أعلى من 9٪!

الآن هو الوقت المناسب للبحث عن الأسهم البريطانية الرخيصة للشراء. كلا ال مؤشر فوتسي 100 و مؤشر فوتسي 250 تمتلئ المؤشرات بالأسهم الكبرى التي ربما تكون رخيصة جدًا بحيث لا يمكن تفويتها، بعد سنوات من الأداء الضعيف.

لقد بحثت في Footsie عن بعض من أفضل الصفقات وتوصلت إلى اختيارين استثنائيين: إتش إس بي سي القابضة (LSE:HSBA) و مجموعة فينيكس القابضة (بورصة لندن: فنكس).

تتمتع كل من هذه الأسهم الممتازة بعائدات أرباح ضخمة تصل إلى 9٪. يعد هذا أمرًا بالغ الأهمية خلال أوقات تقلبات السوق مثل اليوم، حيث أن الدخل السلبي الذي قد يقدمونه يمكن أن يحقق لي عائدًا جيدًا حتى لو فشلت أسعار أسهمهم في الارتفاع.

ولهذا السبب سأشتريها اليوم إذا كان لدي أموال فائضة للاستثمار.

بنك الصفقة

بسعر 671 بنسًا للسهم الواحد، أعتقد أن بنك HSBC يمكن أن يكون منافسًا للسهم ذي القيمة الأعلى في مؤشر FTSE 100. يتم تداوله على أساس نسبة السعر إلى الأرباح (P / E) البالغة 6.9 مرة. وفي الوقت نفسه، يبلغ مضاعف نمو السعر إلى الأرباح (PEG) 0.8.

تشير أي قراءة أقل من 1 إلى أن السهم مقيم بأقل من قيمته مقارنة بالأرباح المتوقعة.

علاوة على ذلك، تقف نسبة السعر إلى القيمة الدفترية للبنك عند نفس المستوى تقريبًا، مما يشير إلى أنه يتم تداوله بخصم من قيمة أصوله. هذا موضح أدناه.

وأخيرًا، يبلغ عائد توزيعات الأرباح على أسهم HSBC 9.2%. إذا كانت توقعات الوسيط صحيحة، فمن المرجح أن يكون البنك واحدًا من أكبر خمسة دافعين لتوزيع الأرباح على مؤشر FTSE 100 هذا العام.

سأشتري البنك للاستفادة من الثروة المتزايدة في آسيا والازدهار السكاني. يتجه بنك HSBC بشكل وثيق نحو هذه الأسواق الناشئة وهذا ليس مفاجئًا. لا يزال حوالي 60% من سكان القارة “لا يتعاملون مع البنوك”، مما يوفر لشركات الخدمات المالية هناك فرصًا كبيرة للنمو.

وعلى الجانب السلبي، فإن الاضطرابات الحالية في الاقتصاد الصيني تشكل تهديداً للأرباح. ومع ذلك، ينبغي للميزانية العمومية القوية لبنك HSBC أن تمنحه المجال للاستمرار في دفع أرباح ضخمة على المدى القريب.

ارتفعت نسبة رأس المال CET1 إلى 15.2٪ اعتبارًا من مارس.

عائد أرباح 9.7%

تتوقع مجموعة Phoenix Group أيضًا أن تكون مزودًا متميزًا لأرباح الأسهم في عام 2024. في الواقع، يقل عائدها لهذا العام بنسبة طفيفة عن 10٪، كما يوضح الرسم البياني أدناه.

يبدو عملاق الخدمات المالية أيضًا ذو قيمة ممتازة عندما يتعلق الأمر بالأرباح المتوقعة. تبلغ نسبة PEG الخاصة بها 0.2 فقط، بناءً على سعر السهم الحالي البالغ 543 بنسًا.

مثل بنك HSBC، لدى فينيكس الفرصة للاستفادة من صناعة سريعة النمو، وإن كانت أقرب إلى المنزل. وهي توفر معاشات تقاعدية وتأمين على الحياة ومنتجات الادخار لنحو 12 مليونًا في المملكة المتحدة. ومن المحتمل أن يرتفع هذا العدد مع التوسع السريع في عدد كبار السن في البلاد.

أنا أيضًا من المعجبين بالتوليد النقدي المذهل للشركة (بلغ هذا المبلغ المتوقع 2 مليار جنيه إسترليني في عام 2023). وهذا يمنحها الذخيرة للاستثمار بكثافة من أجل النمو وكذلك الاستمرار في دفع أرباح هائلة.

تعمل شركة Phoenix في صناعة ذات قدرة تنافسية عالية وهذا يمثل مخاطرة. ومع ذلك، ما زلت أعتقد أنه سهم ذو قيمة عالية يجب مراعاته اليوم.