التخفيض المستهدف لسهم نورثرن ترست، يحافظ على تصنيف البيع على خلفية أرباح كبيرة بواسطة Investing.com
يوم الثلاثاء، أجرت CFRA تعديلات على توقعاتها بشأن الثقة الشمالية (NASDAQ:)، مما أدى إلى خفض السعر المستهدف للسهم إلى 75 دولارًا من 86 دولارًا سابقًا مع الحفاظ على تصنيف بيع للسهم. جاء القرار بعد أن أعلنت شركة Northern Trust عن نقص كبير في الأرباح في الربع الأول.
بلغت ربحية السهم (EPS) للشركة 0.96 دولارًا أمريكيًا، وهو أقل بمقدار 0.43 دولارًا أمريكيًا من التقدير المتفق عليه. علاوة على ذلك، انخفضت إيرادات نورثرن ترست بنسبة 7%، مما يدل أيضًا على انخفاض بنسبة 6% على أساس سنوي.
وأشار المحلل من CFRA إلى حدوث تغيير في نسبة السعر إلى الأرباح (P / E)، والتي تم تحديدها الآن عند 13.5x، وهو أقل من المتوسط التاريخي لمدة ثلاث سنوات البالغ 14.8x. وكان هذا التعديل جزءًا من الأساس المنطقي وراء انخفاض السعر المستهدف.
أجرت الشركة أيضًا تخفيضات ملحوظة في تقديرات ربحية السهم لـ Northern Trust، مما أدى إلى انخفاض توقعات عام 2024 إلى 5.55 دولارًا أمريكيًا من 6.15 دولارًا أمريكيًا وتوقعات عام 2025 إلى 6.40 دولارًا أمريكيًا من 6.55 دولارًا أمريكيًا.
تم تفصيل أداء نورثرن ترست في الربع الأول بشكل أكبر، حيث أظهر أنه في حين ظل صافي دخل الفوائد (NII) ثابتًا على أساس سنوي، كانت هناك زيادة كبيرة في دخل الفوائد بنسبة 68٪.
ومع ذلك، تم تعويض ذلك من خلال ارتفاع مصاريف الفوائد بنسبة 107%، مما أدى إلى انخفاض هامشي في هامش صافي الفائدة إلى 1.61% من 1.62%. وشهدت رسوم الثقة والاستثمار والخدمات الأخرى زيادة بنسبة 7% على أساس سنوي، مع مساهمة خدمة الأصول وإدارة الثروات بشكل إيجابي في إيرادات القطاع.
نمت أصول عملاء الشركة تحت الحفظ أو الإدارة بنسبة 16٪ على أساس سنوي لتصل إلى 16.5 تريليون دولار، مع زيادة الأصول تحت الحفظ أيضًا بنسبة 16٪ لتصل إلى 12.8 تريليون دولار. وشهدت الأصول المدارة ارتفاعًا بنسبة 13% إلى 1.5 تريليون دولار، ويعزى ذلك إلى الظروف المواتية في سوق الأسهم. ومع ذلك، واجهت شركة نورثرن ترست ارتفاعًا بنسبة 6% في النفقات غير المرتبطة بالفائدة بسبب ارتفاع تكاليف التعويضات بشكل موسمي.
على الرغم من النمو في أصول العملاء، فإن الميزانية العمومية لشركة Northern Trust تعكس 49 مليار دولار من سندات الدين الحساسة للخسائر غير المحققة. ويشمل ذلك 25.6 مليار دولار متاحة للبيع و23.5 مليار دولار محتفظ بها حتى تاريخ الاستحقاق، من إجمالي أصول الشركة البالغة 156 مليار دولار.
رؤى InvestingPro
في ضوء التعديلات الأخيرة التي أجرتها CFRA، يجدر النظر في البيانات الإضافية المقدمة من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية لشركة Northern Trust حوالي 16.33 مليار دولار أمريكي، مع نسبة سعر إلى ربح تبلغ 15.71، وهي أعلى قليلاً من نسبة السعر إلى الربحية الآجلة البالغة 13.5x التي ذكرتها CFRA.
تبلغ نسبة السعر إلى الربحية المعدلة للشركة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023 15.09، مما يشير إلى تقييم مستقر خلال الفترة الأخيرة. علاوة على ذلك، ظلت إيرادات Northern Trust ثابتة على أساس سنوي، مع نمو ربع سنوي طفيف بنسبة 1.34% في الربع الرابع من عام 2023.
تكشف نصائح InvestingPro أن شركة Northern Trust حافظت على توزيعات الأرباح لمدة 54 عامًا متتاليًا، مما يظهر التزامًا قويًا بعوائد المساهمين، وهو ما ينعكس في عائد توزيعات الأرباح الحالية بنسبة 3.41%.
علاوة على ذلك، قام ستة محللين بمراجعة أرباحهم صعودًا للفترة القادمة، مما يشير إلى تفاؤل محتمل بشأن أداء الشركة المستقبلي على الرغم من النقص الأخير في الأرباح.
بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن تحليل أعمق، هناك نصائح إضافية متاحة لـ InvestingPro يمكنها إلقاء المزيد من الضوء على الوضع المالي والوضع السوقي لشركة Northern Trust. استخدم رمز القسيمة برونيوز24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك Pro وPro+ سنويًا أو كل سنتين، والوصول إلى هذه الأفكار.
تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.
