بيلوتون تواجه تحديات مع استقالة الرئيس التنفيذي، وتلسي تحافظ على تصنيف محايد للأسهم بواسطة Investing.com

حافظت مجموعة Telsey الاستشارية يوم الجمعة على تصنيف أداء السوق لسهم Peloton Interactive (NASDAQ:) مع سعر مستهدف ثابت قدره 4.00 دولارات.

تناولت الشركة التطورات الهامة في بيلوتون، بما في ذلك استقالة الرئيس التنفيذي باري مكارثي وبدء خطة إعادة هيكلة كبيرة بقيمة 200 مليون دولار تهدف إلى تقليل القوى العاملة في الشركة بنسبة 15٪. تأتي هذه التحولات في الوقت الذي ترى فيه شركة Peloton عودة إلى التدفق النقدي الحر الإيجابي (FCF) وتعلن عن الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) في الربع الثالث والتي فاقت التوقعات.

ويُنظر إلى إعادة الهيكلة على أنها خطوة ضرورية لشركة بيلوتون لتعديل تكاليفها بما يتماشى مع انخفاض الإيرادات وتحسين موقفها التفاوضي فيما يتعلق بديونها البالغة 1.7 مليار دولار المستحقة في 2025/2026.

ومع ذلك، لاحظت الشركة عدم اليقين المحيط باستراتيجية Peloton للنمو، مشيرة إلى انخفاض الطلب على منتجات اللياقة البدنية المتصلة على أساس سنوي والنتائج الباهتة من مستويات التطبيقات الرقمية الجديدة والأجهزة مثل Tread/Tread+ وRow.

يبدو أن توسع قاعدة عملاء Peloton الحالي مدفوع بالإيجارات ومبيعات السيارات المستعملة المعتمدة ومعاملات السوق الثانوية، مما يشير إلى أن أسعار الشركة قد تكون مرتفعة للغاية بحيث لا يمكنها جذب عملاء جدد. على الرغم من ذلك، لا تحقق شركة Peloton أرباحًا كبيرة من مبيعات الأجهزة.

وتتوقع الشركة أن الرئيس التنفيذي القادم من المحتمل أن ينفذ المزيد من التغييرات على نموذج الأعمال، ربما من خلال دمج برنامج Peloton مع أجهزة الطرف الثالث.

يعكس السعر المستهدف الذي لم يتغير وهو 4 دولارات قيمة المؤسسة إلى مضاعف المبيعات بحوالي 0.8 مرة، مطبقًا على تقديرات مبيعات Telsey المنقحة للعام المالي 2025 البالغة 2.76 مليار دولار، وهو انخفاض عن التوقعات السابقة البالغة 2.84 مليار دولار. ينتظر السوق المزيد من التفاصيل حول الاتجاه الاستراتيجي لشركة Peloton، والذي من المتوقع أن يؤثر على أداء السهم في المستقبل.

رؤى InvestingPro

في ضوء التطورات الأخيرة في Peloton Interactive (NASDAQ:PTON)، بما في ذلك تغييرات القيادة وخطط إعادة الهيكلة، من الضروري مراعاة الصحة المالية للشركة وأداء السوق. تشير بيانات InvestingPro إلى أن القيمة السوقية لشركة Peloton تبلغ حوالي 1.15 مليار دولار أمريكي وقد شهدت نموًا سلبيًا في الإيرادات بنسبة 10.55% على مدى الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024. بالإضافة إلى ذلك، يبلغ إجمالي هامش ربح الشركة 38.59%، لكنها تعمل مع عبء ديون كبير، مما يثير مخاوف بشأن قدرتها على إدارة التزاماتها المالية.

تكشف نصائح InvestingPro أن المحللين قاموا بمراجعة أرباحهم نزولاً للفترة القادمة، مما يعكس الشكوك حول آفاق الشركة على المدى القريب. علاوة على ذلك، أظهر سعر السهم تقلبات كبيرة، مع انخفاض بنسبة 22.33٪ خلال الشهر الماضي وانخفاض أكثر وضوحًا بنسبة 64.55٪ خلال العام الماضي. تؤكد هذه الأرقام التحديات التي تواجهها شركة Peloton في مشهد السوق المتغير.

بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في البيانات المالية والتوقعات المستقبلية لشركة Peloton، يقدم InvestingPro نصائح ومقاييس إضافية. هناك 14 نصيحة إضافية من InvestingPro متاحة لشركة Peloton، والتي يمكن أن توفر للمستثمرين فهمًا أكثر شمولاً لوضع الشركة والاستراتيجيات المحتملة للنمو. يمكن للقراء المهتمين استخدام رمز القسيمة برونيوز24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك Pro وPro+ سنويًا أو كل سنتين، مما يفتح المجال أمام رؤى قيمة يمكن أن تفيد قراراتهم الاستثمارية.

تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.