إذا استثمرت 10000 جنيه إسترليني في أسهم HSBC، ما مقدار الدخل السلبي الذي سأحصل عليه؟

هناك العديد من الأسهم الموزعة على بورصة لندن تقديم عوائد هائلة. جميعهم لديهم القدرة على توليد دخل سلبي يمكن الاعتماد عليه لمحفظتي.

في رأيي، سهم رائع يجب التفكير في شرائه الآن مؤشر فوتسي 100 وزن ثقيل إتش إس بي سي (بورصة لندن: HSBA). إنه بنك عالمي بحق مع التركيز بشكل خاص على آسيا، المنطقة الأسرع نموًا في العالم.

السهم هو إضافة حديثة إلى محفظتي الخاصة. وهو أمر أنوي استثمار المزيد من الأموال فيه خلال شهر مارس.

ولكن ماذا لو كان لدي 10000 جنيه إسترليني لاستثمارها في أسهم البنك الآن؟ ما مقدار الدخل السلبي الذي يمكن أن أتوقع الحصول عليه؟ هيا نكتشف.

خمس سنوات غريبة

أثناء كتابتي، يبلغ سعر سهم HSBC 596 بنسًا (أو 5.96 جنيهًا إسترلينيًا). وهذا أقل بقليل مما كان عليه قبل خمس سنوات، مما يعني أن أداءه كان أقل من مؤشر FTSE 100 الأوسع على أساس السعر.

ومع ذلك، خلال هذه الفترة، تضاعف السهم من أدنى مستوياته الوبائية عند 283 نقطة.

وبطبيعة الحال، البنوك هي أسهم دورية يرتبط أدائها ارتباطا وثيقا بالدورات الاقتصادية الأوسع. وينعكس هذا في سجل توزيعات الأرباح الأخير لبنك HSBC، والذي كان غير منتظم بسبب الاضطرابات الاقتصادية الناجمة عن الوباء.

الدخل السلبي عالي الغلة

كما نرى أعلاه، فإن توزيعات الأرباح المتوقعة الحالية لعام 2024 هي 0.79 دولار (62 بنسًا بأسعار الصرف الحالية).

يتضمن ذلك توزيع أرباح خاصة بقيمة 0.21 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد سيتم دفعها في النصف الأول بعد بيع أعمال HSBC الكندية. هذه مكافأة لمرة واحدة ولن تتكرر في عام 2025.

واستنادا إلى سعر السهم اليوم، فإن هذا يعني ضمنا عائد أرباح كبير بنسبة 10.4٪. لذلك، يمكنني أن أتوقع الحصول على دخل سلبي سنوي قدره 1040 جنيهًا إسترلينيًا من استثمار بقيمة 10000 جنيه إسترليني.

وفي عام 2025، سينخفض ​​هذا المبلغ إلى حوالي 820 جنيهًا إسترلينيًا، على افتراض أن توقعات الوسيط دقيقة. لا يزال هذا عائدًا جذابًا للغاية، خاصة إذا ارتفع سعر السهم أيضًا.

وبطبيعة الحال، من المفيد دائمًا أن نتذكر أنه لا توجد أرباح مؤكدة. على الرغم من أنني أشير إلى أنه من المتوقع أن تبلغ نسبة توزيع أرباح HSBC 50٪ لعام 2024. توضح هذه النسبة مقدار صافي الدخل المتوقع دفعه مقابل المبلغ المحتفظ به للاستخدامات الأخرى.

يشير هذا إلى أن الأرباح يمكن تحملها بسهولة، على افتراض عدم حدوث مفاجآت سيئة. الذي يقودني إلى الصين.

قصة النمو في آسيا

في 21 فبراير، أعلن بنك HSBC عن أرباح سنوية قياسية قبل خصم الضرائب بلغت 30.3 مليار دولار، أي بزيادة قدرها 78% على أساس سنوي، حيث استفاد من ارتفاع أسعار الفائدة.

ومع ذلك، فقد طغت على ذلك رسوم صادمة بقيمة ثلاثة مليارات دولار على حصتها في أحد البنوك الصينية مع زيادة القروض المعدومة في جميع أنحاء البلاد.

ومن المؤكد أن أزمة العقارات المستمرة في الصين لا تزال تثير القلق، على الرغم من قول الإدارة إن الأسوأ ربما يكون قد انتهى.

على الجانب الآخر، أدى هذا إلى ترك الأسهم رخيصة الثمن مع عائد مرتفع للغاية. وباعتباري مستثمرًا على المدى الطويل، فإن تركيزي يمتد إلى ما هو أبعد من الأرباع القليلة المقبلة إلى فرص النمو على المدى الطويل في جميع أنحاء آسيا.

ومن المتوقع أن تزدهر المنطقة مع توسع الطبقات المتوسطة الاستهلاكية وارتفاع الدخل. ومن المتوقع أن ينمو الطلب على الخدمات المصرفية جنبًا إلى جنب، مما يدعم ارتفاع أرباح وأرباح بنك HSBC.

على هذا النحو، أرى أن هذا يمثل مصدر دخل رائع للشراء لمحفظتي.