انخفضت تصنيف أسهم “أجكو” وسط انخفاض المبيعات وضغوط الهامش بواسطة Investing.com

في يوم الجمعة، اتخذت CFRA خطوة حاسمة على شركة AGCO (NYSE:AGCO)، حيث خفضت سعر السهم المستهدف لمدة 12 شهرًا إلى 105 دولارات أمريكية من 110 دولارات أمريكية مع الحفاظ على تصنيف بيع للسهم. ويأتي هذا التعديل في أعقاب نتائج الربع الأول لشركة “أجكو”، والتي أظهرت تراجعاً كبيراً في الأداء.

أعلنت الشركة، المعروفة بآلاتها ومعداتها الزراعية، عن انخفاض بنسبة 34٪ على أساس سنوي في ربحية السهم التشغيلي (EPS) إلى 2.32 دولار، بما يتماشى مع التقديرات المتفق عليها. ومع ذلك، لم يكن أداء صافي المبيعات جيدًا أيضًا، حيث انخفض بنسبة 12٪ عن العام السابق. وكان الانخفاض ثابتا في جميع المناطق الجغرافية في قطاع المنتجات الزراعية.

واستجابة لتناقص الطلب العالمي، اتخذت شركة “أجكو” تدابير لخفض الإنتاج بنسبة 16% مقارنة بالعام الماضي. وتهدف هذه الإستراتيجية إلى تقليل مخزونات التجار مع بدء استقرار دخل المزارعين بعد أعلى مستوياتها في عام 2023. وأشار المحلل من CFRA إلى أنه من غير المرجح أن تصل أسعار السلع الأساسية إلى مستويات الذروة التي شوهدت في عام 2022، والتي تأثرت بالغزو الروسي لأوكرانيا.

ويتجلى تأثير انخفاض حجم المبيعات في هوامش أرباح شركة “أجكو”. وانكمشت هوامش التشغيل المعدلة للشركة في الربع الأول بمقدار 210 نقطة أساس لتصل إلى 9.6%، مما يؤكد التحديات المتمثلة في انخفاض المبيعات وأحجام الربحية. وشدد محلل CFRA على أهمية الهوامش مع استمرار المبيعات في الاتجاه الهبوطي.

كما أن مراجعة توقعات أرباح السهم للسنوات القادمة ترسم أيضًا صورة واقعية لشركة “أجكو”. تم تخفيض تقديرات الشركة لعام 2025 لعائد السهم الواحد من 12.54 دولارًا أمريكيًا إلى 11.96 دولارًا أمريكيًا، مع تخفيض توقعات عام 2024 أيضًا من 13.12 دولارًا أمريكيًا إلى 12.04 دولارًا أمريكيًا. وتعكس هذه التعديلات الضغط المستمر المتوقع على الأداء المالي للشركة.

رؤى InvestingPro

وسط التحديات التي أبرزها تحليل CFRA، تُظهر شركة AGCO (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز NYSE:AGCO) العديد من نقاط القوة المالية التي قد يجدها المستثمرون مطمئنة. ان نصيحة InvestingPro يشير إلى درجة Piotroski المثالية التي حصلت عليها شركة AGCO والتي تبلغ 9، مما يشير إلى الصحة المالية العالية.

علاوة على ذلك، تتمتع الشركة بتاريخ حافل في مكافأة المساهمين، حيث قامت برفع أرباحها لمدة 11 عامًا متتالية. ويتم دعم هذا الالتزام بدفعات أرباح ثابتة بشكل أكبر من خلال قدرة “أجكو” على تغطية مدفوعات الفائدة من خلال تدفقاتها النقدية، فضلاً عن أصولها السائلة التي تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل.

ومن منظور التقييم، يتم تداول “أجكو” عند نسبة سعر إلى ربح منخفضة تبلغ 7.58، مما يشير إلى أن السهم قد يكون مقيماً بأقل من قيمته مقارنة بنمو أرباحه على المدى القريب. ويتم تعزيز ذلك من خلال نسبة PEG تبلغ 0.23 للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، مما يعكس إمكانية النمو بسعر معقول. تبلغ نسبة السعر إلى القيمة الدفترية للشركة 1.74، وهو ما قد يجذب المستثمرين ذوي القيمة.

للراغبين في استكشاف المزيد، هناك إضافية نصائح الاستثمار برو المتاحة التي توفر رؤى أعمق حول المقاييس والأداء المالي لشركة AGCO. يمكن للقراء اكتشاف المزيد من النصائح لتوجيه قراراتهم الاستثمارية من خلال زيارة موقع Investing.com. وبالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى تعزيز مجموعة أدوات الاستثمار الخاصة بهم، استخدم رمز القسيمة برونيوز24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك Pro وPro+ سنويًا أو كل سنتين في InvestingPro.

تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.