ترقيات لـ Robinhood وNike وChipotle Mexican Grill بواسطة Investing.com
Investing.com – إليك ملخصًا احترافيًا لأهم المعلومات التي قالها محللو وول ستريت خلال الأسبوع الماضي.
يحصل مشتركو InvestingPro دائمًا على التعليقات الأولى من تعليقات محللي الذكاء الاصطناعي التي تحرك السوق. ترقية اليوم!
روبنهود
ماذا حدث؟ في يوم الاثنين، قام بايبر ساندلر بترقية Robinhood (NASDAQ:) إلى الوزن الزائد مع سعر مستهدف قدره 23 دولارًا.
*تيلدر: الانخفاض الأخير في سعر السهم يوفر نقطة دخول. الرياح الخلفية للأعمال التجارية في الأفق.
ما هي القصة الكاملة؟ يعتقد بايبر أن التراجع الأخير يوفر نقطة دخول جذابة إلى منصة وساطة مبتكرة وسريعة النمو. على المدى القريب، يتوقع بايبر أن يتم تعويض الرياح المعاكسة لصافي دخل الفوائد (NII) من تخفيضات أسعار الفائدة المستقبلية إلى حد كبير من خلال زيادة نشاط التداول ونمو هامش القروض. بالإضافة إلى ذلك، يتوقع بايبر أن تستفيد HOOD من إطلاق منصة تداول جديدة على شبكة الإنترنت وإطلاق خيارات المؤشرات وتداول العقود الآجلة في وقت لاحق من هذا العام.
وبالنظر إلى المستقبل، يتوقع بايبر أن تستفيد شركة HOOD من عدة عوامل رئيسية: النمو المستمر في تجارة التجزئة والمشتقات العالمية، ونقل ثروة الأجيال من جيل طفرة المواليد إلى أبنائهم، ومكانة قوية في سوق العملات المشفرة، والتوسع الدولي، حيث لا تزال HOOD موجودة. في المراحل المبكرة. ومن المتوقع أن تؤدي هذه العوامل إلى دفع النمو على المدى الطويل وترسيخ مكانة HOOD في السوق.
الوزن الزائد في بايبر يعني “من المتوقع أن يتفوق في الأداء مقارنة بمتوسط مجموعة الأسهم التي يغطيها المحلل”.
أطعمة هورميل
ماذا حدث؟ في يوم الثلاثاء، قامت Citi بترقية Hormel Foods (NYSE:) للشراء بسعر مستهدف قدره 37 دولارًا.
*تيلدر: من شأن تحسين اتجاهات مبيعات التجزئة وبيئة تكلفة المدخلات الحميدة أن يعزز ربحية السهم. تداول الأسهم كخصم للتاريخ.
ما هي القصة الكاملة؟ يرى محللو Citi إمكانية ارتفاع طفيف في ربحية Hormel Foods للربع الثالث من عام 2024 والسنة المالية 24، مع مزيد من الارتفاع في السنة المالية 25 والسنة المالية 26. على الرغم من الرياح المعاكسة الناجمة عن توقف بلانترز، يبدو أن اتجاهات مبيعات التجزئة الأساسية آخذة في التحسن، ويبدو أن بيئة تكلفة المدخلات حميدة مع انخفاض تكاليف الأعلاف. بالإضافة إلى ذلك، قد يؤدي انخفاض الإنتاج في صناعة الديك الرومي إلى ارتفاع الأسعار قريبًا. يبدو أن المعنويات تجاه الأسهم منحرفة سلبًا، حيث أن تصنيف شراء Citi هو الوحيد بين أقرانهم من جانب البيع، وتفترض التقديرات المتفق عليها بالفعل أن تحسين أرباح التشغيل المستهدفة لشركة HRL البالغة 250 مليون دولار في السنة المالية 26 لن يكون ناجحًا.
يتم تداول الأسهم بعلاوة على معظم مخزونات المواد الغذائية ولكن بخصم أوسع من مضاعفات السعر / الربحية التاريخية وقيمة رأس المال / الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك مقارنة بأقرانها من المواد الغذائية. ويعتقد محللو سيتي أن هذا يمثل فرصة للمستثمرين، نظرا لإمكانية تحسين الأرباح وظروف السوق المواتية.
الشراء في Citi يعني “شراء (1) ETR بنسبة 15% أو أكثر أو 25% أو أكثر للأسهم عالية المخاطر.”
شيبوتل المكسيكي جريل
ماذا حدث؟ في يوم الأربعاء، قامت Wedbush بترقية Chipotle Mexican Grill (NYSE:) إلى أداء متفوق مع سعر مستهدف قدره 58 دولارًا.
*تيلدر: يقول Wedbush إن CMG يمكنها الحفاظ على مكاسب حصتها في السوق مع استمرار التحديات الكلية الصعبة. التقييم جذاب.
ما هي القصة الكاملة؟ تفيد Wedbush أن Chipotle لا تزال في أيدٍ قادرة على الرغم من الرحيل المرتقب لبريان نيكول، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي، الذي سينضم إلى ستاربكس (NASDAQ:) في التاسع من سبتمبر. وسيعمل سكوت بوترايت، المدير التنفيذي للعمليات حاليًا في شركة تشيبوتل، كرئيس تنفيذي مؤقت، بينما سيبقى جاك هارتونج، الذي أعلن مؤخرًا تقاعده من منصب المدير المالي، في منصبه إلى أجل غير مسمى كرئيس للاستراتيجية والمالية وسلسلة التوريد. تنسب الشركة الفضل إلى كلا القائدين، إلى جانب نيكول، في التحول الذي حققته شركة Chipotle وتعتقد أن الشركة في وضع جيد للمستقبل.
يسلط Wedbush الضوء على محركات الأداء المتفوق لنمو مبيعات المتاجر نفسها (SSS) في النصف الثاني مقابل إعادة ضبط التوقعات، مع ملاحظة ملاحظة الإدارة لاتجاهات المبيعات المتقلبة في يوليو. من المتوقع أن تتماشى أسعار قائمة الربع الثالث مع أسعار الربع الثاني، مع عدم التخطيط لإجراءات تسعير أخرى لعام 2024. ومن المتوقع أن تؤدي عودة عناصر القائمة الشائعة مثل Brisket إلى تعزيز شركات الربع الثالث. بالإضافة إلى ذلك، تم إعادة ضبط توقعات الهامش بعد الربع الثاني، مع تعديل تكاليف الغذاء وتكاليف العمالة. تحتفظ الشركة بتقديرات نمو SSS للربع الثالث بنسبة 6.0٪ وترى إمكانية ارتفاع الهامش مع انخفاض أسعار الأفوكادو وترجم نمو الشركات المتزايد إلى هوامش أعلى
الأداء المتفوق في Chipotle يعني “توقع أن يتفوق العائد الإجمالي للسهم على الأداء مقارنة بمتوسط إجمالي العائد لعالم تغطية المحلل (أو فريق المحلل) على مدار الـ 6 إلى 12 شهرًا القادمة.”
روبنهود
ماذا حدث؟ قام دويتشه بنك يوم الخميس بترقية Robinhood (NASDAQ:) للشراء بسعر مستهدف قدره 24 دولارًا.
*تيلدر: كانت مراجعات EPS إيجابية. تعمل الإدارة في بيئة مواتية للحفاظ على الأرباح.
ما هي القصة الكاملة؟ كان قرار دويتشه بنك مدفوعًا بمراجعات الأرباح الإيجابية المتواضعة وعمليات البيع الأخيرة في الأسهم، حيث انخفضت أسهم HOOD بنسبة 25٪ تقريبًا من الذروة الأخيرة في يوليو وانخفضت بنسبة 18٪ في الربع الثالث حتى الآن. على الرغم من كونه السهم الأسوأ أداءً في تغطية دويتشه بنك لهذا الربع، إلا أن Robinhood لا يزال هو الأفضل أداءً منذ بداية العام حتى الآن، مع زيادة بنسبة 46٪.
يرى البنك أن الزخم يتزايد لقوة الأرباح على المدى الطويل في Robinhood، مدعومًا بتحسين ملف تنويع الأعمال، ومجموعة واسعة من مبادرات النمو الواعدة، والتحكم القوي في التكاليف، والرافعة المالية المواتية لاتجاهات التجزئة العلمانية القوية. ويشير دويتشه بنك أيضًا إلى الرغبة الناشئة في تسعير المنتجات والمبادرات الجديدة بشكل أكثر ملاءمة، إلى جانب القدرة الكبيرة على تحقيق عائد رأس المال من خلال عمليات إعادة شراء الأسهم أو الاستحواذ عليها. في حين أن Robinhood كان يُنظر إليه على أنه السهم الأكثر مضاربة ضمن تغطية أسواق رأس المال الكبيرة لدى دويتشه بنك، فإن البنك يرى الآن أن ملف الأرباح الأكثر استدامة يتطور وبعض المخاطر الكبيرة معتدلة. ومع ذلك، ما زالوا يعتقدون أن أسهم HOOD يمكن أن تكون من بين الأسهم الأكثر تقلبًا في تغطيتها على المدى القريب إلى المتوسط.
الشراء في Deutsche Bank يعني “استنادًا إلى العرض الحالي لـ TSR لمدة 12 شهرًا، نوصي المستثمرين بشراء السهم.”
نايك
ماذا حدث؟ في يوم الجمعة، قامت شركة Williams Trading بترقية Nike (NYSE:) إلى الشراء بسعر مستهدف قدره 93 دولارًا.
*تيلدر: تشير إعادة تعيين Tom Peddie في منصب نائب الرئيس لـ Marketplace Partners إلى التغييرات المحتملة في Nike. يتوقع ارتفاع سعر السهم مع معرفة المزيد من المستثمرين بتحسينات الأعمال.
ما هي القصة الكاملة؟ لا تتوقع شركة Williams Trading حدوث تغيير كبير وشيك في الاتجاه بالنسبة لأعمال Nike ولكنها تعتقد أن إعادة تعيين Tom Peddie مؤخرًا في منصب نائب رئيس Marketplace Partners يشير إلى أن التغيير على وشك الحدوث. أعرب شركاء البيع بالجملة لشركة Nike عن رضاهم عن عودة السيد Peddie وبدأوا في رؤية المزيد من الاهتمام المركز على حساباتهم. نظرًا لرحيل السيد بيدي في عام 2020 بعد 30 عامًا قضاها في الشركة، تعتقد شركة Williams Trading أنه لن يعود دون ثقة في حدوث المزيد من التغييرات.
تشير شركة الوساطة إلى أن نتائج Nike للربع الرابع من عام 2024 وتوقعاتها للسنة المالية 25، إلى جانب التصور بأن Nike تفقد بريقها، تجعل التغييرات ضرورية. انخفضت النسبة المئوية لأحذية نايكي، وخاصة أحذية الجري، التي شوهدت في المناطق ذات الازدحام الشديد عن السنوات السابقة، وأصبح العملاء الأساسيون أقل رغبة في شراء البضائع بالسعر الكامل. لا تعتقد شركة Williams Trading أن يوم المستثمر المقرر عقده في 19 نوفمبر 2024 سيتأثر بهذه التغييرات. تتوقع شركة الوساطة أن الأمر سيستغرق من 15 إلى 18 شهرًا من يوم حدوث التغيير حتى يتحقق التطور الحقيقي، ربما بحلول ربيع عام 2026. على الرغم من التحديات، تعتقد شركة Williams Trading أن قيمة أسهم Nike سترتفع قبل التحسينات الكبيرة في الأعمال، مما يشير إلى عودة سووش.
الشراء في Williams Trading يعني أنه “من المتوقع أن يتجاوز إجمالي عائد السهم (ارتفاع السعر بالإضافة إلى عائد الأرباح) أكثر من 15٪ خلال أفق الاستثمار القادم البالغ 12 شهرًا. “
