تقارير تانك تيسلا، الأعمال التجارية في أوروبا تتفوق بواسطة رويترز

نظرة على اليوم المقبل في الأسواق الأمريكية والعالمية من مايك دولان

ابتهجت الأسواق العالمية قليلاً هذا الأسبوع، لكن سعر سهم شركة Tesla (NASDAQ:) المتعثر يواجه اختبارًا حاسمًا للأرباح في وقت لاحق من يوم الثلاثاء، وأثبت نبض الأعمال الأوروبية هذا الشهر أنه مفعم بالحيوية بشكل مدهش.

ساعدت الإغاثة من تهدئة التوترات في الشرق الأوسط على استقرار السفينة يوم الاثنين بعد أسوأ أسبوع في وول ستريت منذ عام 2022 – مع استرداد شركة الرقائق العملاقة Nvidia (NASDAQ:) بعضًا من اندفاع يوم الجمعة بنسبة 10٪ مع استعداد شركات التكنولوجيا الكبرى للإبلاغ عن تحديثات الربع الأول ثلاثة أيام من مذكرات الأرباح الثقيلة.

أول أسهم طليعة “Magnificent 7” التي سيتم الإعلان عنها يوم الثلاثاء هي شركة السيارات الكهربائية العملاقة Tesla، والتي انخفضت بنسبة هائلة بلغت 43٪ منذ بداية العام حتى الآن وتراجعت بنسبة 60٪ تقريبًا على مدار العامين الماضيين وسط حرب أسعار وحشية، وتراجع الطلب على السيارات الكهربائية. أسئلة حول حوكمة الشركات والمنتجات على مستوى العالم والمسلسل.

خسرت شركة تسلا 3% أخرى يوم الاثنين على الرغم من انتعاش وول ستريت الأوسع بعد أن خفضت الأسعار مرة أخرى في عدد من أسواقها الرئيسية، بما في ذلك الصين وألمانيا، في أعقاب تخفيضات الأسعار في الولايات المتحدة. لم يتغير الأمر كثيرًا قبل ساعات من جرس يوم الثلاثاء.

قالت الهيئة الحكومية في بيان يوم الاثنين إن مخطط الدولة الصيني يتوقع حرب أسعار مكثفة بين شركات صناعة السيارات الكهربائية والهجينة هذا العام بسبب فائض العرض وقضايا أخرى.

في حين أن أعصاب شركات التكنولوجيا الكبرى هي سمة من سمات الهزة التي شهدتها مؤشرات الأسهم الرئيسية هذا الشهر، فإن المستثمرين سوف يتطلعون إلى الأرباح القادمة للحصول على صورة أكثر وضوحا.

يبدو أن الذكاء الاصطناعي المحبوب Nvidia، والذي لا يزال مرتفعًا بأكثر من 50٪ لعام 2024، قد حصل على عرض بعد الانخفاض الكبير الذي شهده الأسبوع الماضي – مع تفاقم العوامل الجيوسياسية أحد العوامل التي تؤثر على السهم.

حصلت الجامعات والمعاهد البحثية الصينية مؤخرًا على شرائح Nvidia AI المتطورة من خلال الموزعين على الرغم من توسيع الولايات المتحدة الحظر العام الماضي على بيع هذه التكنولوجيا للصين، وفقًا لمراجعة رويترز لوثائق المناقصة.

علاوة على ذلك، انخفضت مبيعات الهواتف الذكية لشركة أبل (NASDAQ:) في الصين بنسبة 19.1٪ في الربع الأول من عام 2024، في حين نمت منافستها هواوي بنسبة 69.1٪، مما يشير إلى تهديد متزايد لهيمنة الشركة الأمريكية في قطاع الهواتف الراقية. أكبر سوق للهواتف الذكية في العالم.

انخفضت حصة شركة أبل في سوق الهواتف الذكية في الصين إلى 15.7% في الأشهر الثلاثة الأولى، وفقًا لشركة Counterpoint Research.

على نطاق أوسع، حافظت العقود الآجلة على انتعاش سوق النقد يوم الاثنين مرة أخرى فوق الرقم 5000 – مع تركيز الأنظار الآن على موسم الأرباح وزيادة التشاؤم بشأن فرص أي خفض لأسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي هذا العام.

نظرًا لأن مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي يمرون الآن بفترة تعتيم قبل قرارهم السياسي المقبل في الأول من مايو، فقد خفضت تسعير العقود الآجلة توقعات التخفيف لعام 2024 إلى أقل من 40 نقطة أساس للمرة الأولى هذا العام، ولا ترى الآن سوى فرصة 80٪ لخفض سعر الفائدة بمقدار ربع نقطة. قبل انتخابات نوفمبر.

مع تعرض حوالي 69 مليار دولار من سندات الخزانة لأجل عامين للمطرقة في وقت لاحق من يوم الثلاثاء، تراوحت العائدات لمدة عامين بالقرب من 5.0٪.

وحتى في مواجهة التحذيرات الأكثر صرامة من جانب المسؤولين الحكوميين اليابانيين بشأن التدخل المحتمل لدعم الين، استمر الدولار في تسجيل أعلى مستوياته منذ 34 عاماً في مقابل العملة اليابانية عند مستوى يقل قليلاً عن 155.

قال محافظ بنك اليابان كازو أويدا إن بنك اليابان سيرفع أسعار الفائدة مرة أخرى إذا تسارع اتجاه التضخم نحو هدفه البالغ 2٪ كما هو متوقع.

سوف تلون قراءات الأعمال الأمريكية السريعة لشهر أبريل/نيسان الصورة بشكل أكبر اليوم، مع صدور استطلاعات مماثلة في أوروبا بالفعل وتجاوز التوقعات. وعادت الأعمال الألمانية، على وجه الخصوص، بشكل غير متوقع إلى الوضع التوسعي هذا الشهر.

وقد أعطت هذه المفاجأة دفعة لليورو ــ وتسببت في تراجع مؤشر الدولار الأوسع نطاقاً قليلاً في هذه العملية ــ على الرغم من أن أسواق المال لا تزال مدروسة بما يزيد على 50% لخفض أسعار الفائدة من جانب البنك المركزي الأوروبي في يونيو/حزيران.

وعلى الرغم من التباطؤ في قطاع التصنيع، فاقت قراءة الأعمال التجارية البريطانية الإجمالية التوقعات ورفعت الجنيه الاسترليني من أدنى مستوياته في خمسة أشهر يوم الاثنين.

أدى الجمع بين ضعف الجنيه الاسترليني الأخير وارتفاع آمال بنك إنجلترا في خفض أسعار الفائدة في وقت سابق إلى وصول الأسهم البريطانية الممتازة إلى مستوى قياسي – على الرغم من أنها لا تزال متخلفة عن المعايير الأمريكية والأوروبية هذا العام وتبقى مؤشرات FTSE250 المتوسطة التي تركز على المستوى المحلي في المنطقة الحمراء لعام 2024.

وفي أماكن أخرى، واصلت أسهم البر الرئيسي الصيني أداءها الضعيف في جميع أنحاء العالم – على الرغم من ارتفاع هونج كونج مرة أخرى يوم الثلاثاء وسط تفاؤل بشأن الإصلاحات المقترحة التي تهدف إلى تعزيز جاذبية المدينة للمستثمرين الأجانب.

قادت شركة التوصيل العملاقة Meituan وشركة التجارة الإلكترونية JD (NASDAQ:.com) مكاسب يوم الثلاثاء وارتفعتا بنسبة 8٪ و 6٪ على التوالي.

وفي أوروبا، حققت مكاسب بنسبة 5% تقريبًا نوفارتيس (SIX:) برزت مع قيام شركة الأدوية السويسرية برفع توقعاتها للعام بأكمله.

حصل قطاع التكنولوجيا المتذبذب على دفعة من ارتفاع SAP بنسبة 4٪ بعد أن أعلنت الشركة الألمانية عن قفزة بنسبة 24٪ في إيرادات السحابة في الربع الأول.

بالعودة إلى وول ستريت، سيكون انتظار تحديث Tesla مليئًا بالتحديثات من أمثال Texas Instruments (NASDAQ:)، Visa (NYSE:)، UPS، General Motors (NYSE:)، لوكهيد مارتن (NYSE:) وهاليبرتون (NYSE:).

عناصر اليوميات الرئيسية التي قد توفر الاتجاه للأسواق الأمريكية في وقت لاحق من يوم الثلاثاء:

* استطلاعات الأعمال السريعة لشهر أبريل من الولايات المتحدة وحول العالم، ومبيعات المنازل الجديدة في الولايات المتحدة لشهر مارس، واستطلاعات الأعمال من بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند لشهر أبريل، وبنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا يصدر مسح قطاع الخدمات لشهر أبريل

* أرباح الشركات الأمريكية: تيسلا، تكساس إنسترومنتس، فيزا، إم إس سي آي، إنفيسكو، لوكهيد مارتن، يو بي إس، جنرال موتورز، هاليبرتون، جي إي، تشب (NYSE:)، ديناميات الصلب (ناسداك:)، كوستار، بيبسيكو (ناسداك:)، آيدكس (NYSE:)، EQT (ST:)، بيكر هيوز، Seagate Technology، Quest Diagnostics (NYSE:)، Freeport-McMoRan (NYSE:)، Kimberly-Clark (NYSE:)، Danaher (NYSE:)، Nextera Energy، Enphase الطاقة (ناسداك:)، بنتاير (NYSE:)، Equity Residential (NYSE:)، Veralto، Pultegroup، Fiserv (NYSE:)، Sherwin-Williams (NYSE:)، WR Berkley (NYSE:) إلخ

* يتحدث رئيس البنك المركزي الألماني وصانع السياسات في البنك المركزي الأوروبي يواكيم ناجل؛ يتحدث كبير الاقتصاديين في بنك إنجلترا هوو بيل

* وزير الخارجية الأمريكي أنتوني بلينكن يزور الصين

* تبيع وزارة الخزانة الأمريكية سندات لأجل عامين بقيمة 69 مليار دولار

(بقلم مايك دولان، تحرير إد أوزموند، mike.dolan@thomsonreuters.com)