جي بي مورجان يخفض سعر سهم تشارلز شواب إلى 78 دولارًا من 82 دولارًا وسط تقرير مختلط للربع الثاني من عام 2024 بواسطة Investing.com

وفي يوم الأربعاء، قام بنك جيه بي مورجان بتعديل نظرته المستقبلية تشارلز شواب (NYSE: NYSE:)، مما أدى إلى خفض السعر المستهدف إلى 78 دولارًا أمريكيًا من 82 دولارًا أمريكيًا السابق مع الحفاظ على تصنيف الوزن الزائد للسهم.

تتبع المراجعة تقرير أرباح الشركة للربع الثاني من عام 2024 والذي نشر ربحية السهم المعدلة (EPS) البالغة 0.73 دولار. يتوافق هذا الرقم مع التوقعات العامة لبنك جيه بي مورجان وإجماع بلومبرج. وأشار التقرير إلى تحسن طفيف في صافي إيرادات الفوائد والنفقات المعدلة.

على الرغم من هذه النتائج الرئيسية المضمنة، حددت الشركة العديد من المجالات المثيرة للقلق، مثل النمو في صافي الأصول الجديدة والأصول المدرة للفائدة، واستمرار الاعتماد على التمويل قصير الأجل دون دفع مبالغ كبيرة، والمشكلات المستمرة المتعلقة بالفرز النقدي.

بالإضافة إلى ذلك، أثار تأخير تشارلز شواب في أنشطة إعادة شراء الأسهم المحتملة والتحول الاستراتيجي نحو بنك شواب الأصغر تساؤلات حول اقتناع الإدارة وقدرتها على تنفيذ الخطط، مما زاد الضغط على السهم.

وسلط أداء الربع الثاني الضوء على جوانب متعددة مثيرة للقلق، وفقا للمحلل. ومع ذلك، أقر بنك جيه بي مورجان بأن مسار تعافي تشارلز شواب لا يزال سليمًا، مع الجهود الجارية التي من المتوقع أن تسفر عن فوائد أرباح كبيرة في عام 2025 وما بعده.

وذكر التقرير أيضًا بعض النتائج الإيجابية من مكالمة الأرباح، بما في ذلك فوائد صفقة Ameritrade، مثل خدمات استشارات البيع المتبادل وانتعاش صافي المبيعات. كما حافظ تشارلز شواب أيضًا على أهدافه متوسطة المدى للنمو العضوي وهامش صافي الفائدة (NIM).

في ضوء إصدار أرباح الربع الثاني، قام بنك جيه بي مورجان بمراجعة تقديراته المعدلة لعائد السهم لعام 2025 نزولاً إلى 4.57 دولارًا أمريكيًا من 4.81 دولارًا أمريكيًا سابقًا، وعازيًا هذا التغيير إلى زيادة القروض قصيرة الأجل خلال الربع. يعكس السعر المستهدف الجديد لشهر ديسمبر 2024 هذه التعديلات والتقييم الحالي للتوقعات المالية للشركة.

وفي أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة تشارلز شواب عن نمو ملحوظ ونظرة مستقبلية إيجابية في أحدث مكالمة أرباح لها.

وقد تجاوز صافي الأصول الجديدة للشركة 150 مليار دولار، مع إنشاء ما يقرب من مليون حساب وساطة جديد. كما شهدت أعمال الثروة في شواب زيادة بنسبة 56٪ على أساس سنوي في صافي التدفقات، حيث تبلغ الآن 25 مليار دولار. كما تم تسليط الضوء على التكامل الناجح لعملاء Ameritrade، مما ساهم في تعزيز نتائج الترويج وصافي تدفقات الأصول.

علاوة على ذلك، حدد المسؤولون التنفيذيون في شواب خططًا لتعزيز قدرات الإقراض وتجربة العملاء، بما في ذلك التحسينات الرقمية. وتتوقع الشركة ارتفاع صافي هامش الفائدة إلى 3% بحلول نهاية عام 2025. وتتوقع شواب أيضًا العودة إلى نمو الإيرادات والأرباح القوي بدءًا من أواخر عام 2024، مع نمو سنوي متوقع في صافي الأصول الجديدة بين 5% إلى 7%.

على الرغم من هذه التطورات الإيجابية، تجدر الإشارة إلى أن الاستحقاق التنظيمي والرسوم الإضافية لمؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) قد أثرت على الأرباح، ومن المتوقع أن تكون الأرباح ثابتة من الربع الثاني إلى الربع الثالث. ومع ذلك، تظل الشركة ملتزمة بإستراتيجيتها طويلة المدى التي تركز على النمو العضوي، مع خطط للاستفادة من بنوك الطرف الثالث للحصول على الودائع.

رؤى InvestingPro

مع تطور المشهد المالي لشركة Charles Schwab Corp (رمزها في بورصة نيويورك: SCHW)، أصبحت رؤى InvestingPro ذات أهمية خاصة. وفقًا لأحدث المقاييس، تقف القيمة السوقية للشركة قوية عند 123.27 مليار دولار، مع نسبة محترمة للسعر إلى الربح تبلغ 31.28. ومن الجدير بالذكر أن تشارلز شواب لديه تاريخ في الحفاظ على توزيعات الأرباح، حيث فعل ذلك لمدة 36 عامًا متتالية، مما يدل على استقراره المالي والتزامه بعوائد المساهمين.

تشير نصائح InvestingPro إلى الحذر حيث قام المحللون بمراجعة أرباحهم نزولاً للفترة القادمة، مما يعكس مخاوف مماثلة لتلك التي أثارها بنك جيه بي مورجان. بالإضافة إلى ذلك، تعرض السهم لضغوط كبيرة مؤخرًا، حيث حقق نجاحًا ملحوظًا خلال الأسبوع الماضي. على الجانب العلوي، لا يزال المحللون متفائلين بشأن ربحية الشركة في العام المقبل، وهو ما يتماشى مع وجهة نظر جيه بي مورجان لمسار التعافي الذي يمكن أن يحقق فوائد أرباح كبيرة في عام 2025 وما بعده.

للقراء الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في الصحة المالية والآفاق المستقبلية لتشارلز شواب، يقدم InvestingPro نصائح إضافية. توجد حاليًا 4 نصائح إضافية متاحة يمكن أن توفر المزيد من الإرشادات. يمكن للقراء المهتمين استكشاف هذه النصائح من خلال زيارة https://www.investing.com/pro/SCHW. لتعزيز تجربتك في InvestingPro، استخدم رمز القسيمة برونيوز24 للحصول على خصم يصل إلى 10% على اشتراك Pro السنوي واشتراك Pro+ السنوي أو نصف السنوي.

تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.