سهم FTSE 100 رخيص وجاهز لزيادة الأرباح في عام 2024

مؤشر فوتسي 100 تعد الأسهم فئة أصول شائعة للأفراد الذين يبحثون عن دخل سلبي كبير ومتزايد. حتى خلال الأوقات الاقتصادية الصعبة وغير المؤكدة، أظهرت الأسهم الممتازة في المملكة المتحدة أن لديها القدرة على زيادة أرباح الأسهم.

إنه رقم قياسي يعتقد المحللون من شركة Computershare أنه سيستمر.

فمن ناحية، يعتقدون أن “تباطؤ الاقتصاد العالمي والمملكة المتحدة“سيحد من نمو توزيعات الأرباح من الأسهم البريطانية في عام 2024. ومع ذلك، فإنهم ما زالوا يتوقعون أن يظل نمو التوزيعات قائمًا”صحيح“، وتوقعت أن”وستشهد معظم القطاعات نمواً ثابتاً ومنخفضاً برقم واحد“.

من المتوقع أن تستمر الأرباح الخاصة في الظهور بشكل كثيف وسريع. ولذلك تعتقد شركة Computershare أن إجمالي المدفوعات سيصل إلى 94.5 مليار جنيه إسترليني في عام 2024، بزيادة 4.3٪ على أساس سنوي.

سهم أعلى الدخل؟

وهذا يعني أن متوسط ​​عائد الأرباح الآجلة لأسهم المملكة المتحدة يبلغ 4٪.

لكنني أعتقد أنه يمكنني القيام بما هو أفضل من هذا من خلال بعض الأبحاث الدقيقة. العملاق المصرفي إتش إس بي سي القابضة (LSE:HSBA) هو أحد أسهم FTSE 100 التي أعتقد أنها يمكن أن تحقق أرباحًا ضخمة هذا العام وما بعده.

تواجه الشركة حالة من عدم اليقين على المدى القريب حيث يعاني الاقتصاد الصيني. ومثل المقرضين الإقليميين الآخرين، فهو معرض بشكل خاص للضعف المستمر في قطاع العقارات في البلاد.

لكن من غير المتوقع أن تؤثر المشكلات في آسيا على قدرة بنك HSBC على الاستمرار في دفع أرباح الأسهم التي تفوق السوق. ويرجع الفضل في ذلك إلى حد كبير إلى الأسس المالية الصلبة للشركة.

ميزانية عمومية قوية

اعتبارًا من مارس، بلغت نسبة رأس المال CET1 15.2%. وارتفع هذا بنسبة 0.4% عن نفس النقطة في عام 2023، ويمنح البنك واحدة من أقوى الميزانيات العمومية في الصناعة.

إن النفوذ المالي الهائل لبنك HSBC يعني أنه دفع أكبر أرباح في العام الماضي منذ الأزمة المالية عام 2008. وهذا يعني أيضًا أن الشركة تواصل إجراء عمليات إعادة شراء ضخمة للأسهم.

وقام البنك بإعادة شراء أسهمه بقيمة ملياري دولار في الربع الأول. وفي نيسان (أبريل) أعلنت عن خطط للاستحواذ على ما قيمته ثلاثة مليارات دولار أخرى.

نظرة مشرقة

يعتقد محللو المدينة أن إجمالي الأرباح سيرتفع إلى 83 سنتًا أمريكيًا للسهم في عام 2024 من 61 سنتًا في العام الماضي. يتضمن ذلك دفع تعويضات خاصة بعد البيع الأخير لعملياته في كندا، ويعني ذلك أن العائد على أسهم HSBC يبلغ 9.4%.

هذا أكثر من مزدوج المتوسط ​​الحالي البالغ 4% للأسهم البريطانية.

لكن باعتباري مستثمرًا طويل الأجل، فأنا لست مهتمًا فقط بالشركات التي ستدفع أرباحًا عادية كبيرة على مدار العامين المقبلين.

أنا أبحث عن أولئك الذين لديهم فرصة جيدة لتقديم عوائد متزايدة ومتفوقة على السوق على مدى فترة طويلة. ومع تضخم الصناعة المصرفية في آسيا، أعتقد أن بنك HSBC سوف يمتلك الأدوات اللازمة للقيام بذلك على وجه التحديد.

صفقة رائعة

يعتقد الباحثون في Statista أن صافي دخل الفوائد في القطاع المصرفي بالمنطقة سيرتفع بمعدل نمو سنوي مركب يبلغ 6.46% من الآن وحتى عام 2028، ليصل إلى 9.12 تريليون دولار.

ولا أعتقد أن هذه الفرصة الهائلة تنعكس في رخص أسهم بنك HSBC. واليوم يتداولون على نسبة سعر إلى أرباح (P / E) تبلغ 6.8 مرة فقط.

وبالنظر إلى توقعات أرباح البنك المشرقة أيضًا، أعتقد أن سهم FTSE 100 هذا هو أحد أسهم الدخل الأكثر جاذبية هناك.