لوب كابيتال تخفض أسهم بايدو المستهدفة وسط تحول إيرادات الذكاء الاصطناعي بواسطة Investing.com

في يوم الجمعة، قامت Loop Capital بتعديل نظرتها المستقبلية لأسهم Baidu (NASDAQ:BIDU)، مما خفض السعر المستهدف للشركة إلى 130 دولارًا من 155 دولارًا سابقًا، بينما لا تزال توصي بتصنيف الشراء.

ويعكس قرار الشركة تحولًا استراتيجيًا من جانب بايدو نحو إعطاء الأولوية لتقنية بحث genAI الخاصة بها، والتي من المتوقع أن تؤثر على تدفقات الإيرادات بينما تعمل الشركة على تحقيق الدخل.

تأتي إعادة التقييم من قبل Loop Capital بعد أن شهد سهم Baidu انخفاضًا بنسبة 20٪ منذ الإعلان عن نتائج الربع الأول. ويتناقض هذا الانكماش مع ارتفاع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 4٪ خلال نفس الفترة.

وفقًا لـ Loop Capital، يمكن تفسير هذا التخفيض في سعر سهم Baidu على أنه إعادة تقييم كبيرة لقيمة الشركة، مع الأخذ في الاعتبار صافي النقد والاستثمارات الكبيرة، والتي تبلغ 76 دولارًا للسهم الواحد.

قامت Loop Capital أيضًا بمراجعة مضاعفات التقييم الخاصة بشركة Baidu، حيث تطبق الآن مضاعف أرباح 5X لأعمال الإعلانات الأساسية، والتي تتضمن بحث genAI، ومضاعف إيرادات 3X لأعمال الخدمات السحابية.

على الرغم من التقلبات الأخيرة والعوائد المخيبة للمساهمين، ترى Loop Capital أن غزو بايدو للذكاء الاصطناعي هو حافز محتمل لإعادة تقييم أكثر جوهرية في المستقبل.

وتعترف الشركة بالتحديات التي تواجهها بايدو وسط فترة انتقالية جعلت السهم أقل جاذبية للمستثمرين، خاصة عند مقارنته بالشركات الأخرى في القطاع ذات التقييمات الأكثر جاذبية.

ومع ذلك، تحتفظ Loop Capital بنظرة إيجابية بشأن تقييم Baidu والفرص المتزايدة في مجال الذكاء الاصطناعي، مما قد يعزز مكانة الشركة في السوق على المدى الطويل.

وفي أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة بايدو (NASDAQ:). كان موضوع العديد من ملاحظات المحللين. حافظت Susquehanna على نظرة إيجابية للشركة، على الرغم من تخفيض السعر المستهدف إلى 135 دولارًا، مشيرة إلى النمو المحتمل على المدى الطويل من تكنولوجيا الذكاء الاصطناعي وسط تحديات الاقتصاد الكلي الحالية.

وفي الوقت نفسه، احتفظ باركليز بتصنيف زائد على بايدو بهدف 133 دولارًا، مشيرًا إلى مرونة أداء الشركة في الربع الأول والنمو المحتمل من تكامل محتوى GenAI.

قام UBS أيضًا بتعديل السعر المستهدف لـ Baidu إلى 165 دولارًا مع الحفاظ على تصنيف الشراء، مما يسلط الضوء على نمو متوقع بنسبة 17.6٪ على أساس سنوي في إيرادات السحابة لعام 2024 وزيادة كبيرة في الإيرادات المرتبطة بالذكاء الاصطناعي. ردد جيفريز هذا الشعور، وحافظ على تصنيف الشراء بهدف 179 دولارًا، معربًا عن ثقته في تقنية بايدو للذكاء الاصطناعي واستراتيجية الإنفاق المنضبطة.

أخيرًا، احتفظت CFRA بهدف ثابت قدره 120 دولارًا على Baidu، حيث قامت بتعديل تقديرات ربحية السهم لأعلى لعامي 2024 و2025 بناءً على نسبة السعر إلى الربحية البالغة 9.7x، مع الاعتراف بالتقدم الذي أحرزته الشركة في نموذج الذكاء الاصطناعي الخاص بها، ERNIE، والتدابير الفعالة لخفض التكاليف.

رؤى InvestingPro

بينما تتنقل بايدو (NASDAQ:BIDU) عبر تحولها الاستراتيجي نحو تقنية genAI، تبلغ القيمة السوقية الحالية للشركة 31.14 مليار دولار. مع تعديل نسبة السعر إلى الربحية التطلعية للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 عند 11.46، تقدم بايدو تقييمًا جذابًا محتملاً للمستثمرين بالنظر إلى مسار نمو الشركة. تبلغ نسبة PEG خلال هذه الفترة 0.3، مما يشير إلى أن سعر سهم Baidu قد لا يعكس بشكل كامل إمكانات نمو أرباحها.

على صعيد الصحة المالية، يشير نمو إيرادات بايدو بنسبة 6.77% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 إلى اتجاه تصاعدي ثابت. بالإضافة إلى ذلك، تحتفظ الشركة بهامش ربح إجمالي قوي يبلغ 51.71%، مما يؤكد كفاءتها في تحويل المبيعات إلى ربح. تسلط نصيحة InvestingPro الضوء على أهمية قدرة الشركة على الحفاظ على هوامش ربح عالية، خاصة أثناء التحولات الإستراتيجية التي قد تؤثر على تدفقات الإيرادات.

بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن مزيد من الأفكار، يقدم InvestingPro نصائح إضافية حول تقييم شركات مثل بايدو خلال فترات التغيير الاستراتيجي. يوجد حاليًا 15 نصيحة إضافية متاحة لـ InvestingPro، والتي يمكن الوصول إليها من خلال الاشتراك. يمكن لقراء هذه المقالة استخدام رمز القسيمة برونيوز24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك Pro وPro+ سنويًا أو كل سنتين، مما يوفر نظرة أعمق على استراتيجيات الاستثمار وتحليلات الشركة.

تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.