مجموعة BTIG تسلط الضوء على النمو القوي في سوق CarGurus مما يعزز إمكانات الأسهم بواسطة Investing.com

في يوم الجمعة، قامت BTIG بتحديث السعر المستهدف لـ CarGurus (NASDAQ: NASDAQ:) إلى 30.00 دولارًا أمريكيًا من 28.00 دولارًا أمريكيًا السابق، مع الحفاظ على تصنيف الشراء للسهم.

أبلغت شركة CarGurus عن تجاوز إيرادات السوق الحد الأقصى لتوجيهاتها، حيث وصلت الأرقام إلى 195 مليون دولار مقارنة بالمتوقع الذي يتراوح بين 189 و194 مليون دولار.

تتراوح توقعات الشركة لإيرادات السوق في الربع الثالث بين 199 إلى 204 مليون دولار، وهو ما يتجاوز تقديرات Street البالغة 195 مليون دولار وتوقعات BTIG البالغة 197 مليون دولار.

ويشير أداء الشركة إلى نمو محتمل بنسبة 10% في الربع الرابع من عام 2024، على افتراض أن إيرادات السوق تظل متسقة مع الربع الثالث، على الرغم من مقارنات أكثر صرامة عن العام السابق.

شهد مقياس الأداء الرئيسي، وهو متوسط ​​الإيرادات لكل وكيل مشترك (QARSD)، زيادة على أساس سنوي بنسبة 14%، ليصل إلى 6,942 دولارًا أمريكيًا، متجاوزًا توقعات BTIG بارتفاع بنسبة 12% إلى 6,849 دولارًا أمريكيًا.

تعزو CarGurus النجاح إلى عدة عوامل، بما في ذلك ضم تجار جدد بأسعار السوق، وارتفاع أسعار الوحدات، وزيادة بيع حزم الاشتراك الأكثر شمولاً وخدمات القيمة المضافة الإضافية.

ارتفع معدل اعتماد المنتجات الإضافية بنسبة 37% على أساس سنوي. لقد توسع عرض أفضل الموزعين الخاص بالشركة ليشمل 388 وكيلًا، مما يساهم بما يقدر بنحو 8 إلى 12 مليون دولار أمريكي من الإيرادات السنوية، وهو ما يعادل 100 دولار أمريكي إضافية إلى QARSD.

كما ظلت إيرادات الإعلانات قوية، بما يتماشى مع الاتجاهات السائدة عبر أقرانها في الصناعة. أظهرت شركة CarGurus ربحية مذهلة، حيث بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك في السوق 61 مليون دولار أمريكي و56 مليون دولار أمريكي على التوالي، متجاوزة تقديرات BTIG البالغة 57 مليون دولار أمريكي و52 مليون دولار أمريكي. توسع هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك في السوق بما يزيد عن 700 نقطة أساس، مع مساهمة أكثر من 80% من الإيرادات الإضافية في الأرباح.

على الرغم من هذه الإنجازات، ظلت إدارة CarGurus غير ملتزمة فيما يتعلق بمسار نمو CarOffer، وهي منصة ضمن محفظة الشركة. أبلغت شركة CarOffer نفسها عن خسارة قدرها 6 ملايين دولار قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وهو ما كان أسوأ بمليون دولار من نموذج BTIG. ومع ذلك، فإن عرض أفضل الموزعين، المرتبط بـ CarOffer، يشهد نموًا قويًا وأرباحًا إجمالية أعلى.

وبالنظر إلى المستقبل، تتوقع شركة CarGurus أن يتراوح إجمالي الإيرادات بين 212 و232 مليون دولار، مع توقع إيرادات السوق بما يتراوح بين 199 و204 ملايين دولار.

في حين أن توجيه إيرادات CarOffer أقل قليلاً من تقديرات الشارع، فإن BTIG لا ترى أن هذا مصدر قلق كبير بسبب مرحلة التحول الحالية والهوامش السلبية.

تشيد BTIG بـ CarGurus لوتيرة ابتكارها ومزايا البيانات، والتي يُعتقد أنها تزيد من مكاسب حصتها في السوق مقارنة بالأسواق الأخرى. يعكس السعر المستهدف المرتفع تقديرات أعلى للأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك ويؤكد من جديد ثقة الشركة في CarGurus مع استمرار تصنيف الشراء.

وفي أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة CarGurus Inc. عن نتائج متباينة للربع الأول، مما يوضح نقاط القوة والتحديات في مختلف القطاعات. أعلنت الشركة عن زيادة سنوية في إيرادات السوق بنسبة 12% لتصل إلى 187 مليون دولار أمريكي، مما يشير إلى المرونة على الرغم من انخفاض الإيرادات المجمعة بنسبة 7%. ومع ذلك، شهد قطاع البيع بالجملة الرقمي انخفاضًا كبيرًا في الإيرادات بنسبة 56%، ليصل إلى 29 مليون دولار.

قامت JMP Securities مؤخرًا بترقية تصنيفها لشركة CarGurus إلى أداء متفوق في السوق من أداء السوق، بناءً على توقعات إيجابية لأعمال الشركة في السوق.

وفي الوقت نفسه، رفعت RBC Capital Markets السعر المستهدف لـ CarGurus من 26.00 دولارًا أمريكيًا إلى 27.00 دولارًا أمريكيًا، مع الحفاظ على تصنيف أداء السوق. وتستند تقييمات الشركتين إلى التطورات الأخيرة والتوقعات المالية لشركة CarGurus.

كما قدمت الشركة أيضًا ميزات جديدة مثل Next Best Deal ومنصة CG Buy Online، بهدف تعزيز تجربة العملاء ومشاركة التجار. وقد أظهرت أيضًا تركيزًا استراتيجيًا على الربحية، حيث قامت بإعادة شراء أسهم بقيمة 81.1 مليون دولار في الربع الأول. هذه بعض التطورات الأخيرة التي يجب على المستثمرين معرفتها.

رؤى InvestingPro

توفر الرؤى الأخيرة من InvestingPro نظرة أعمق على الصحة المالية وأداء السوق لشركة CarGurus Inc. (NASDAQ: CARG). ومن الجدير بالذكر أن استراتيجية الشركة القوية لإعادة شراء الأسهم والميزانية العمومية القوية، مع وجود أموال نقدية أكثر من الديون، هي خطوات استراتيجية يمكن أن تطمئن المستثمرين بشأن التزام الشركة بقيمة المساهمين (نصائح InvestingPro). بالإضافة إلى ذلك، تشير توقعات نمو صافي الدخل هذا العام ووجود السهم في منطقة ذروة البيع وفقًا لمؤشر القوة النسبية (RSI) إلى احتمالية الاتجاه الصعودي (نصائح InvestingPro).

تسلط بيانات InvestingPro الضوء على أن شركة CarGurus تبلغ قيمتها السوقية 2.33 مليار دولار ويتم تداولها بمضاعفات أرباح عالية، مع نسبة سعر إلى ربح تبلغ 69.08. ومع ذلك، فإن نسبة السعر إلى الربحية المعدلة للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 أقل قليلاً عند 64.07. على الرغم من انخفاض نمو الإيرادات بنسبة 38.34% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، تحتفظ CarGurus بهامش ربح إجمالي قوي بنسبة 74.78%. تقدم هذه المقاييس، جنبًا إلى جنب مع ربحية الشركة على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية وتوقعات المحللين باستمرار الربحية هذا العام، نظرة دقيقة للديناميكيات المالية لشركة CarGurus (بيانات InvestingPro).

بالنسبة للقراء المهتمين بالتحليل الشامل، هناك نصائح إضافية لـ InvestingPro متاحة على: https://www.investing.com/pro/CARG. تتعمق هذه النصائح في جوانب مختلفة من أعمال CarGurus وأداء السوق، وتقدم رؤى قيمة للمستثمرين المحتملين.

تم إنشاء هذه المقالة بدعم من الذكاء الاصطناعي ومراجعتها بواسطة أحد المحررين. لمزيد من المعلومات، راجع الشروط والأحكام الخاصة بنا.