2 صناديق استثمار عقارية أمتلكها لتحقيق عوائد مجزية تبلغ 14.5٪ مجتمعة

تعتبر صناديق الاستثمار العقاري (REITs) من الأسهم الممتازة التي تدفع أرباحًا، من وجهة نظري. وذلك لأنه يجب عليهم إعادة 90٪ من الأرباح إلى المساهمين. ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أن أرباح الأسهم ليست مضمونة أبدًا.

يرجى ملاحظة أن المعاملة الضريبية تعتمد على الظروف الفردية لكل عميل وقد تخضع للتغيير في المستقبل. يتم توفير المحتوى الموجود في هذه المقالة لأغراض المعلومات فقط. وليس المقصود منها أن تكون، ولا تشكل، أي شكل من أشكال المشورة الضريبية.

اثنين من الأسهم التي أملكها حاليا هي خصائص الصحة الأولية (LSE: PHP) و مستودع ريت (LSE:WHR).

لهذا السبب اشتريتها، وسأفكر في شراء المزيد من الأسهم عندما أستطيع ذلك في المرة القادمة!

خصائص الصحة الأولية

كما يشير الاسم، تستثمر شركة Prime في العقارات لأغراض تتعلق بالصحة، بما في ذلك العمليات الجراحية العامة، على سبيل المثال.

وعانت الأسهم في الآونة الأخيرة، ويرجع ذلك أساسًا إلى الضيق في سوق العقارات المرتبط بالتقلبات الاقتصادية. لقد انخفضت بنسبة 17٪ خلال فترة 12 شهرًا، من 110 بنسًا في هذا الوقت من العام الماضي إلى المستويات الحالية البالغة 91 بنسًا.

وعلى الرغم من التقلبات على المدى القصير، أعتقد أن التوقعات على المدى الطويل إيجابية. اختيار الفريق الأساسي للقطاع يمنحه سمات دفاعية، من وجهة نظري. وذلك لأن الرعاية الصحية مطلب أساسي للجميع. بالإضافة إلى ذلك، عندما تأخذ في الاعتبار شيخوخة السكان وتزايد عددهم في المملكة المتحدة، فقد تكون هناك بعض فرص النمو الممتازة لتعزيز الأداء والعوائد في المستقبل.

النقطة الصاعدة الأخيرة التي سأشير إليها بشأن عملياتها هي علاقاتها مع هيئة الخدمات الصحية الوطنية. يمكن أن توفر هذه العقود الخاصة بالعقارات تدفقات إيرادات مستقرة وطويلة الأجل للأعمال والتي من شأنها أن تساعد في دعم مكافآت المستثمرين ومزيد من النمو.

من وجهة نظر هبوطية، الديون شيء أنا حذر منه. تُظهر الميزانية العمومية لشركة Primary أن لديها قدرًا لا بأس به من التعامل معه، وهذا الأمر أكثر تكلفة وأصعب في السداد خلال أوقات ارتفاع أسعار الفائدة، كما هو الحال الآن. هذا يمكن أن يضر المدفوعات. علاوة على ذلك، مع معاناة سوق العقارات، قد يكون تحقيق النمو أكثر صعوبة، على الأقل في المدى القصير إلى المتوسط.

ومع ذلك، من الصعب تجاهل عائد توزيعات الأرباح بنسبة 7٪ وفرصة النمو على المدى الطويل بالنسبة لي.

مستودع ريت

على غرار خصائص الصحة الأولية، يكشف الاسم عن اللعبة. تستثمر شركة Warehouse في العقارات الصناعية والتخزينية لأغراض الخدمات اللوجستية والتجارة الإلكترونية. وقد شهد هذا القطاع نموا هائلا في السنوات الأخيرة.

كما انخفضت أسهم المستودعات على مدى 12 شهرًا. في هذا الوقت من العام الماضي، كانوا يتداولون بسعر 110 بنس، في حين أنهم يتداولون حاليًا بسعر 84 بنسًا. وهذا انخفاض بنسبة 22%.

مع تغير عادات التسوق، تمكنت شركات مثل Warehouse من الاستفادة من الطلب المتزايد في نمو الأداء ومكافآت المستثمرين. تظهر الأبحاث أن هذا لا يتباطأ في أي وقت قريب. مع استمرار الثورة الرقمية وارتفاع أعداد التسوق عبر الإنترنت، تحتاج الشركات إلى الخدمات اللوجستية وعقارات المستودعات للتعامل مع الطلب المتزايد، مقارنة بمنافذ البيع بالتجزئة التقليدية.

تتمثل مخاطر المستودعات في المشكلات المستمرة في سوق العقارات لأغراض النمو، على غرار المخاطر الأولية. ومع ذلك، فإن المشكلة التي تثير قلقي أكثر هي انخفاض حواجز الدخول إلى الصناعة، مما قد يؤدي إلى منافسة جديدة مع المزيد من الأموال لشراء العقارات وكسب العملاء والعقود التي قد تضر بحصة Warehouse في السوق وأدائها. سأراقب هذه الجبهة.

عائد توزيعات الأرباح بنسبة 7.5٪ هو ما يقرب من ضعف العائد مؤشر فوتسي 100 متوسط ​​3.8%. أنا على استعداد لمواجهة التقلبات قصيرة المدى، وتحقيق أقصى استفادة من المكافآت والمدفوعات طويلة المدى هنا.