2 أسهم توزيعات أرباح تحافظ على مدفوعات الدخل المتزايدة

قد يكون استثمار الأرباح صعبًا في بعض الأحيان. يمكنك شراء أسهم أرباح ذات عائد مرتفع، ولكن بعد بضعة أشهر قد تقرر الشركة قطع الدفعة.

على الرغم من أنه من المستحيل التنبؤ بالمستقبل، إلا أنه يمكنني أن أجعل حياتي أسهل من خلال استهداف الأسهم التي تزايدت أرباحها بشكل نشط في السنوات القليلة الماضية. هنا اثنان أقوم بتدوينهما.

سجل حافل من المشورة الاستثمارية

واحد هو مجموعة راثبونز (LSE:RAT). قد لا يكون مدير الثروات والاستثمار أكبر مؤسسة مالية في المملكة المتحدة، ولكن وجوده في المملكة المتحدة مؤشر فوتسي 250 يظهر أنها ليست زريعة صغيرة.

خلال العام الماضي، ارتفع سعر السهم بنسبة متواضعة بلغت 6٪، مع عائد توزيعات أرباح حالية تبلغ 4.82٪. ومع ذلك، فإن نمو الأرباح على مدى السنوات القليلة الماضية هو ما أركز عليه حقًا. وقد بلغ إجمالي أرباح السهم خلال العام الماضي 88 بنسًا. وهذه زيادة عن 84 بنسًا في العام السابق و82 بنسًا عن العام السابق لذلك.

حتى خلال فترة الوباء الصخرية خلال عامي 2020 و2021، استمرت توزيعات الأرباح لكل سهم في الارتفاع. أعتقد أن الشركة قادرة على القيام بذلك بفضل نموذج أعمالها. تأتي غالبية الإيرادات من الرسوم الناتجة عن بيع المنتجات الاستثمارية للأفراد. نظرًا للطبيعة طويلة المدى لهذه المنتجات وإدارة العلاقات التي تم بناؤها بمرور الوقت، تستفيد Rathbones من الحصول على إيرادات ثابتة وموثوقة.

ونتيجة لذلك، لا يفاجئني أن الإيرادات زادت أيضًا في كل سنة من السنوات القليلة الماضية بما يتماشى مع توزيعات الأرباح. وهذا يعني أن أرباح الأسهم ليست تحت الضغط ويمكن تغطيتها بالأرباح.

أحد المخاطر هو الاندماج الأخير مع إنفيستيك الثروة والاستثمار. قد لا تتماسك الشركتان بشكل جيد وقد يتسبب ذلك في حدوث مشكلات أكبر في المستقبل.

الأرباح تتدفق مثل الماء

خيار آخر أفكر فيه هو سيفيرن ترينت (بورصة لندن:SVT). يبلغ عائد الأرباح الحالي 4.72٪، مع ارتفاع سعر السهم بنسبة 1٪ خلال العام الماضي.

على مدار السنوات الخمس الماضية، ارتفعت أرباح السهم من 100.08 بنس إلى 116.84 بنس. كل عام خلال هذه الفترة، يتم نقله إلى أعلى. على الرغم من أن الأرباح قبل الضرائب قد تقلبت على مر السنين، إلا أنها كانت دائمًا مربحة. مع توزيع أرباح حالي يبلغ 1.4، يمنحني هذا الثقة في إمكانية تغطية مدفوعات الدخل بسهولة من خلال الأرباح.

وبالنظر للمستقبل، أعتقد أن السهم يمكن أن يستمر في الأداء الجيد بسبب طبيعته الدفاعية. باعتبارها واحدة من شركات المياه الرائدة في المملكة المتحدة، فهي توفر خدمة أساسية لملايين الشركات والأفراد. لذلك، مع توترات الركود الأخيرة في السوق، أتوقع أن يتحول المستثمرون إلى أسهم مثل سيفيرن ترينت والخروج من أسهم النمو الأكثر خطورة إذا بدأت المعنويات في الانخفاض.

وحتى لو شدد المستهلكون أحزمة الإنفاق في العام المقبل، فمن الواضح أن الناس سيستمرون في دفع فواتير المياه الخاصة بهم. ونتيجة لذلك، أتوقع أن تظل الأوضاع المالية للشركة قوية.

يتمثل الخطر في الإضرار بالسمعة والغرامات المحتملة من الجهة التنظيمية عند انتهاء التحقيق المتعلق بانسكابات مياه الصرف الصحي.

بشكل عام، أفكر في إضافة كلا السهمين إلى محفظتي عندما أحصل على المزيد من النقود المجانية.